10 nakatutuwang bagay na nakadetalye sa paghahain ng bangkarota ng FTX

"Kailanman sa aking karera ay hindi ako nakakita ng isang kumpletong kabiguan ng mga kontrol ng korporasyon at isang kumpletong kawalan ng mapagkakatiwalaang impormasyon sa pananalapi tulad ng naganap dito," isinulat ni Ray. "Ang sitwasyong ito ay hindi pa nagagawa." 

Narito ang 10 paghahayag na ginawa ni Ray sa federal bankruptcy court noong Huwebes tungkol kay Bankman-Fried at sa FTX debacle na nilikha niya. 

1. Karamihan sa mga digital na asset ng FTX ay hindi na-secure

Noong Huwebes, nilinaw ni Ray na habang kinokontrol niya ngayon ang iba't ibang FTX trading at exchange platform at ang crypto hedge fund ng Bankman-Fried na Alameda Research, "nakahanap siya at nakakuha lamang ng isang bahagi ng mga digital na asset" na inaasahan niyang mabawi. Sa katunayan, sinabi ni Ray na mga $740 milyon lamang ng cryptocurrency ang na-secure sa mga bagong cold wallet. Binanggit ni Ray ang hindi bababa sa $372 milyon ng mga hindi awtorisadong paglilipat na naganap sa araw na naghain ang FTX at Alameda para sa pagkabangkarote noong nakaraang linggo, at ang “dilutive 'minting' ng humigit-kumulang $300 milyon sa mga FTT token ng hindi awtorisadong pinagmulan” sa mga araw pagkatapos ng paghahain . Ang mga token ng FTT ay nilikha ng FTX upang mapadali ang pangangalakal sa palitan nito at bumubuo ng isang malaking bahagi ng mga asset ng Alameda.

2. Walang nakakaalam kung sino ang pinakamalaking pinagkakautangan ng customer ng FTX. 

Ang FTX.com at FTX.US ay may mga customer sa buong mundo na gumamit ng mga palitan at platform ng cryptocurrency nito. Ngunit sinabi ni Ray na hindi siya nakagawa ng listahan ng nangungunang 50 na nagpapautang ng FTX na kinabibilangan ng mga customer.

3. Ang Alameda Research ay nagpautang ng $4.1 bilyon sa mga entity, kabilang ang Bankman-Fried at ang kanyang pinakamalapit na mga kasosyo.

May mga ulat na ang FTX ay nagpahiram ng bilyun-bilyong dolyar sa mga pondo ng customer sa hedge fund ng Bankman-Fried, ang Alameda Research. Ngunit noong Huwebes, ibinunyag ni Ray na ang Alameda ay gumawa ng $4.1 bilyon ng mga nauugnay na partido na pautang na nanatiling hindi pa nababayaran sa katapusan ng Setyembre. Kabilang dito ang isang $1 bilyon na loan na ginawa ni Alameda sa Bankman-Fried mismo, isang $543 milyon na loan na ginawa sa FTX cofounder na si Nishad Singh, at $55 milyon na hiniram ng FTX co-CEO na si Ryan Salame.  

4. Ang mga pondo ng kumpanya ng FTX ay ginamit upang bumili ng mga personal na tahanan

Si Bankman-Fried ay nanirahan sa isang marangyang resort sa Bahamas, kung saan nakabase din ang FTX. Doon, sinabi ng mga paghahain ng bangkarota, ang mga pondo ng kumpanya ng FTX ay "ginamit para bumili ng mga bahay at iba pang personal na mga bagay para sa mga empleyado at tagapayo." Sinabi ni Ray sa kanyang pag-file na walang dokumentasyon para sa mga transaksyon at mga pautang na nauugnay sa mga pagbili ng real estate na ito, na naitala sa personal na pangalan ng mga empleyado at tagapayo.

5. Mga personalized na emoji para aprubahan ang mga disbursement 

Upang ipakita ang kakulangan ng disbursement at naaangkop na mga kontrol sa negosyo sa FTX, itinuro ni Ray na ang mga empleyado ng FTX ay “nagsumite ng mga kahilingan sa pagbabayad sa pamamagitan ng on-line na 'chat' platform kung saan inaprubahan ng magkakaibang grupo ng mga superbisor ang mga disbursement sa pamamagitan ng pagtugon gamit ang mga personalized na emojis." 

6. Ang Alameda Research ay isa sa pinakamalaking hedge fund sa mundo

Ayon sa paghahain ng bangkarota, ang balanse ng Alameda ay nagpakita ng $13.46 bilyon sa kabuuang mga ari-arian noong katapusan ng Setyembre. Iyan ay halos katumbas ng mga asset na pinamamahalaan ng mga sikat na bilyonaryo na mangangalakal ng hedge fund tulad nina Bill Ackman, Paul Tudor Jones at Jeffrey Talpins.

7. I-audit ang mga opinyon mula sa metaverse

Si Bankman-Fried ay nakakuha ng mga opinyon sa pag-audit para sa pang-internasyonal na platform ng kalakalan ng FTX na bahagi ng kanyang negosyo mula sa Prager Metis, isang kompanya na hindi pa narinig ni Ray noon. Sinabi ni Ray na nagpunta siya sa website ng kumpanya upang matuto nang higit pa tungkol dito at natuklasan na inilarawan ni Prager Metis ang sarili bilang ang "kauna-unahang CPA firm na opisyal na nagbukas ng Metaverse headquarters nito sa metaverse platform na Decentraland."

8. Nagkaroon ng lihim na exemption ang Alameda sa FTX.com

Ang paghaharap ni Ray noong Huwebes ay nagpahiwatig na ang Bankman-Fried's Alameda hedge fund ay maaaring nagkaroon ng trading edge sa FTX.com trading platform. Ayon sa paghaharap, nagkaroon ng "lihim na exemption" ang Alameda mula sa "ilang aspeto ng auto-liquidation protocol ng FTX.com." 

9. Ang mga pananagutan ng customer ay hindi makikita sa mga financial statement ng FTX 

Inaasahan ni Ray na ang FTX.US exchange at trading platform, na nagseserbisyo sa mga American customer, ay magkakaroon ng “malaking pananagutan na magmumula sa mga crypto asset na idineposito ng mga customer sa pamamagitan ng FTX US platform.” Naniniwala siya na ang FTX exchange na ginamit ng mga kliyente ng FTX sa labas ng US ay maaari ding magkaroon ng makabuluhang pananagutan ng kliyente. Ngunit wala sa mga pananagutan na ito ang makikita sa mga financial statement na inihanda habang ang Bankman-Fried ay nagpatakbo ng FTX, sabi ni Ray. 

10. Walang tiwala si Ray sa anumang balanse ng FTX 

Paulit-ulit sa pag-file, nag-aalok si Ray ng parehong disclaimer pagkatapos ng detalye ng mga financial statement na nauugnay sa FTX. Sinabi niya na marami sa mga balanse sa FTX at Alameda ay hindi na-audit, at dahil ginawa ang mga ito habang si Bankman-Fried ay tumakbo at kinokontrol ang kumpanya, "Wala akong tiwala dito."