Ang mga halalan ay nasa likod namin, ang pinakabagong data ng inflation ay nagpakita ng paghina pabalik sa rate ng pagtaas, at ang mga merkado ay natapos noong nakaraang linggo sa kanilang pinakamahusay na mga sesyon ng kalakalan sa mga buwan. Ang mga palatandaan ay nakahanay para sa mga mamumuhunan upang maging mabuti ang pakiramdam. O dapat sila?
Naniniwala ang bilyonaryo na mamumuhunan na si Carl Icahn, at sa isang kamakailang panayam ay inilatag niya ang kaso para sa mga oso.
“Medyo bearish pa rin ako sa mga mangyayari. Siyempre, ang rally na tulad nito ay napaka-dramatiko, ngunit nasa bear market ka sa lahat ng oras, at iniisip ko pa rin na nasa bear market tayo... hindi mawawala ang inflation sa malapit na panahon, at ikaw Magkakaroon ng higit na pag-urong, higit pa sa pagbaba ng mga kita... Ang Fed ay kailangang patuloy na magtaas,” ayon kay Icahn.
Habang si Icahn ay bearish sa mga merkado, hindi iyon naging hadlang sa kanya sa pagbili sa dalawang partikular na stock. Ang mga ito ay mga kagiliw-giliw na pagpipilian ng stock, kahit na ang mga analyst ng Wall Street ay malinaw na halo-halong dito. Binubuksan ang Platform ng TipRanks, kinuha namin ang mga detalye sa dalawang 'Icahn picks;' narito sila, kasama ang ilang kamakailang komentaryo ng analyst.
Crown Holdings (CCK)
Ang unang stock sa aming listahan ng mga pinili ni Carl Icahn ay ang Crown Holdings, isang kumpanyang malamang na hindi mo pa naririnig – kahit na malaki ang posibilidad na nagamit mo ang ilan sa mga produkto nito. Gumagana ang Crown sa industriya ng packaging, kung saan dalubhasa ito sa metal packaging. Kasama sa mga produkto ng Crown ang mga metal na lata para sa mga inumin at pagkain – isipin ang mga ring-pull pop-top sa mga soda can – pati na rin ang mga lata para sa aerosol. Gumagawa din ang kumpanya ng mga pagsasara ng metal para sa espesyal na packaging. Kung nagbukas ka ng isang lata ng atsara, o nagbukas ng soda, o napilipit ang takip ng metal sa isang basong bote – malamang na gumamit ka ng produktong Crown.
Ang ubiquity ng pag-iimpake – para sa pag-iimbak ng pagkain o transportasyon ng produkto – sa modernong mundo ay nagbibigay sa Crown ng isang kapaki-pakinabang na angkop na lugar upang pagsamantalahan, at malinaw iyon mula sa mga kabuuang kita ng mga nakaraang taon. Ang kumpanya ay nagdala ng $9.4 bilyon noong 2020, at nakita ang pagtaas na iyon sa $11.4 bilyon noong nakaraang taon. Para sa unang siyam na buwan ng taong ito, nakamit na ng Crown ang $9.94 bilyon sa nangungunang linya, tumaas ng 12% taon-sa-taon.
Sa pagtingin sa pinakahuling quarterly na ulat, para sa 3Q22, ang kumpanya ay nagpakita ng nangungunang linya na $3.25 bilyon, tumaas ng 11% taon-sa-taon, at natanto ang mga kita na $1.06 bawat bahagi kumpara sa 79 sentimo noong isang taon. Ang naayos na EPS, gayunpaman, ay dumating sa $1.46, mas mababa sa $1.76 na pagtataya at bumaba ~13% mula sa $2.03 na iniulat noong nakaraang quarter.
Sa interes ng mga mamumuhunan na bumalik ang pag-iisip, ang Crown ay may aktibong pangako sa paghawak ng mga presyo ng pagbabahagi, at muling binili ang $722 milyon na halaga ng mga pagbabahagi ng CCK hanggang sa taong ito. Bilang karagdagan, ang kumpanya ay nagbabayad ng isang katamtamang dibidendo, na 22 sentimo sa bawat karaniwang bahagi, na ang susunod na pagbabayad ay dapat bayaran sa Nobyembre 25. Ang pagbabayad ng div ay taun-taon sa 88 sentimo bawat karaniwang bahagi, at nagbibigay ng ani na 1.11%.
Para naman kay Carl Icahn, nagbukas siya ng bagong posisyon sa CCK sa huling quarter, bumili ng 1.04 milyong share ng stock. Ang kanyang hawak ay kasalukuyang nagkakahalaga ng higit sa $82 milyon.
Ang mga pagbabahagi sa Crown ay bumabagsak mula noong Marso ng taong ito, at para sa taon-to-date, ang stock ay bumaba ng 28%. Sa mata ng Morgan Stanley analyst Angel Castillo, gayunpaman, hindi ito dahilan upang maiwasan ang stock. Nararamdaman ni Castillo na sobra na ang pagbebentang ito, at sinabi niyang, “Hindi maikakaila na ang mga resulta at pananaw ng Crown ay mas masahol pa kaysa sa inaasahan... Gayunpaman, sa tingin namin ang pagbebenta ay maaaring isang labis na reaksyon at nananatiling mga mamimili ng Crown (CCK) dito. kahinaan…”
Kabilang sa mga dahilan ng pagmamay-ari ng Crown shares, sabi ni Castillo, ay: “1) ang pangunahing EBITDA outlook na ibinigay ng kumpanya ay katumbas ng mas katamtamang ~4% na ipinahiwatig na rebisyon (sa kalagitnaan) hanggang 2023 consensus; 2) Inulit ng Crown ang pagtitiwala sa +10% nitong paglaki ng volume sa North America para sa 2023; 3) Ang mga de-stocking shift ay karaniwang isang 2-3 quarter phenomenon, kaya inaasahan namin na ang malapit na termino na mga hamon sa dami ay humina sa unang bahagi ng 2023 at para sa mga sekular na tailwind na ipagpatuloy ang pagmamaneho ng malusog na paglago pagkatapos noon; 4) Ang CCK ay patuloy na may pinakamatibay na balanse sa mga kapantay nito, at kasama ng matatag na paglago at mas mababang capex ay dapat magbigay ng malusog na halaga ng pagbabalik ng shareholder…”
Sa layuning ito, nire-rate ni Castillo ang Crown shares ng Overweight (ibig sabihin, Bumili) at ang kanyang $110 na target na presyo ay nagpapahiwatig ng isang taong upside potential na 36%. (Para mapanood ang track record ni Castillo, pindutin dito)
Carl Icahn at Morgan Stanley ay hindi lamang ang mga toro sa stock na ito. Ang mga share ay may 17 kamakailang pagsusuri sa Wall Street analyst, na hinahati sa 12 Buys at 5 Holds, para sa moderate Buy consensus rating. Ang CCK ay nakikipagkalakalan para sa $80.70 at ang average na target ng presyo nito, sa $96.47, ay nagmumungkahi ng pakinabang na ~20% para sa susunod na 12 buwan. (Tingnan ang forecast ng stock ng Crown sa TipRanks)
Southwest Gas Corporation (SWX)
Ang susunod na Icahn pick na tinitingnan namin ay ang Southwest Gas, isang kumpanya ng natural gas utility, na nakabase sa Las Vegas, Nevada at naglilingkod sa higit sa 2 milyong customer sa Arizona, Nevada, at Southern California. Kasama sa mga operasyon ng kumpanya ang Southwest Gas, ang regulated utility, at Mountain West Pipelines, isang regulated operator ng mga 2,000 milya ng interstate natural gas transmission pipelines, na umaabot sa Utah, Wyoming, at Colorado. Ang ikatlong segment ng negosyo, ang Centuri Group, ay isang hindi kinokontrol na kumpanya ng mga serbisyo sa istratehikong imprastraktura na tumatakbo sa US at Canada.
Sa pangkalahatan, ang Southwest Gas ay nagdala ng $3.68 bilyon sa kabuuang kita noong nakaraang taon. Ang Southwest ay nasa track upang talunin ang kabuuang kita na iyon sa 2022, at ang 9 na buwang nangungunang linya nito ay nasa $3.55 bilyon na.
Sa kabila ng paglago ng kita, ang kumpanya ay nag-ulat ng pinagsama-samang netong pagkawala ng 18 cents bawat diluted share sa panahon ng Q3, bahagyang mas mababa sa 19-cent loss na iniulat noong 3Q21 at mas mababa sa mga kita na naitala sa Q1 at Q2 ng taong ito. Gayunpaman, dapat tandaan na ang mga gas utilities sa hilagang hemisphere ay madalas na nagpapakita ng kanilang pinakamahusay na mga resulta sa unang kalahati ng taon, sa pana-panahong paggamit.
Ang kumpanya ay nagdeklara ng Q4 na dibidendo, noong Setyembre, ng $0.62 bawat karaniwang bahagi. Ang pagbabayad na ito ay nagbibigay ng annualized common share dividend na $2.48, na gumagawa ng yield na 3.73%.
Ang kumpanyang ito ay nagsasagawa ng isang madiskarteng alternatibong pagsusuri para sa hinaharap na disposisyon ng mga segment ng negosyo nito. Kasama sa mga isyung isinasaalang-alang ang mga alternatibo para sa mga ops ng pipeline ng Mountain West, at isang posibleng pagbebenta o spin-off ng Centuri Group. Sa ngayon, ang pagsusuri ay umuusad ngunit wala pang aksyon na ginawa.
Malinaw na nakuha ng Southwest Gas ang mata ni Carl Icahn; pinalaki niya ang kanyang umiiral na hawak sa SWX ng 30% sa huling quarter, bumili ng 1,508,509 na bahagi ng stock. Ang kanyang hawak sa Southwest Gas ay may kabuuang 6,611,630 shares, na nagkakahalaga ng higit sa $419 milyon.
Ang mga prospect ng Southwest Gas, gayunpaman, ay hindi mukhang masyadong pabor sa mga analyst ng Wall Street, na mas gustong manatili sa sideline.
Sa saklaw ng stock para sa JPMorgan, analyst Richard Sunderland Sumulat: “Mayroon kaming limitadong incremental na insight na higit pa sa mga datapoint ng kita at kaugnay na komentaryo na ngayon ay mahigpit na pinipilit ang pananaw sa 2023. Inaasahan namin na ang debate sa pagtatayo ay lalago lamang bilang reaksyon sa mga pag-unlad na ito, na may mga argumento na nahati sa pagitan ng downside na panganib ng potensyal na pagbebenta sa mababang kumpara sa isang mas mahabang landas upang matanto ang upside value sa ilalim ng construction spin."
Alinsunod sa pananaw na ito, naglalagay ang Sunderland ng Neutral (ibig sabihin, Hold) na rating sa mga share, ngunit ang kanyang target na $77 na presyo ay nagpapahiwatig ng pagtaas ng potensyal na ~18% para sa darating na taon. (Para mapanood ang track record ni Sunderland, pindutin dito)
Ang karamihan sa mga panig ng Kalye ay may maingat na pagtingin ng JPMorgan analyst sa Southwest Gas, dahil ipinapakita ng analytics ng TipRanks ang stock bilang isang Hold (Neutral). Ito ay batay sa 6 na review ng analyst na may kasamang 5 Hold rating at 1 Buy. Ang stock ay nakikipagkalakalan para sa $65.05, at ang average na target ng presyo nito na $57.55 ay nagmumungkahi na ito ay dumulas ~12% sa paglipas ng susunod na taon. (Tingnan ang SWX stock forecast sa TipRanks)
Upang makahanap ng magagandang ideya para sa stock ng stock sa kaakit-akit na mga pagpapahalaga, bisitahin ang TipRanks ' Pinakamahusay na Stocks na Bilhin, isang tool na pinagsasama-sama ang lahat ng equity insight ng TipRanks.
Pagtanggi sa pananagutan: Ang mga opinyon na ipinahayag sa artikulong ito ay ang mga itinampok na analista lamang. Inilaan ang nilalaman na gagamitin para sa mga layuning pang-impormasyon lamang. Napakahalagang gawin ang iyong sariling pagsusuri bago gumawa ng anumang pamumuhunan.
Pinagmulan: https://finance.yahoo.com/news/billionaire-carl-icahn-looks-diamonds-152754291.html