Ang Prime Infra ng bilyonaryo na si Enrique Razon, Makakaipon ng Hanggang $518 Million Mula sa IPO ng Pilipinas

Prime Infrastructure Capital—kontrolado ng bilyonaryo Enrique Razon, Jr.—ay nagtataas ng hanggang 28.2 bilyong piso ($518 milyon) sa isang inisyal na alok sa publiko sa Philippine Stock Exchange sa Oktubre upang i-bankroll ang mga pamumuhunan sa renewable energy at water utilities.

Plano ng kumpanya na magbenta ng hanggang 1.94 billion shares (kabilang ang overallotment option na hanggang 175.6 million shares) sa maximum price na 14.60 pesos bawat isa, ayon sa IPO prospectus na isinumite nito sa Securities and Exchange Commission noong Martes.

Ang IPO—na pinangangasiwaan ng CLSA bilang global coordinator at bookrunner, at ng BDO Capital at BPI Capital bilang domestic underwriters—ay dumarating habang pinapataas ng Prime Infra ang mga pamumuhunan sa renewable energy at water utilities.

Inihayag ng Prime Infra noong unang bahagi ng buwan planong magtayo ng pinakamalaking solar farm sa mundo sa pakikipagtulungan sa Solar Philippines—na itinatag ng negosyanteng si Leandro Leviste, a Forbes 30 Under 30 alumnus—at kasabay nito kumuha ng nagkokontrol na interes sa Malampaya gas project sa West Philippine Sea mula sa Davao-based tycoon na si Dennis Uy.

Magpapatuloy ang kumpanya sa pagbebenta ng maiden share kung pabor ang sentimento sa merkado, sinabi ni Razon sa Bloomberg, na dati nang nag-ulat ng mga plano sa IPO. Ang mga kamakailang lokal na listahan ay nahaharap sa mga hadlang sa gitna ng tumataas na inflationary pressure at tumataas na mga rate ng interes. Ang supplier ng karne na North Star Meat Merchants ay ipinagpaliban ang IPO nito dahil sa pabagu-bago ng merkado, habang ang mga bahagi ng Vista REIT—na kontrolado ng kapwa bilyonaryo ni Razon Manuel Villar—nadulas sa unang araw ng pangangalakal nito noong nakaraang linggo kahit na bawasan ng komersyal na panginoong maylupa ang laki at presyo ng alok.

Bukod sa solar energy, ang Razon sa pamamagitan ng Prime Infra ay namumuhunan sa mga hydropower plant at water utilities nitong mga nakaraang taon. Noong Hunyo 2021, kinuha ng Trident Water, isang subsidiary ng kanyang Prime Strategic Holdings na nakatutok sa imprastraktura, ang water utility na Manila Water mula sa Ayala Corp. Si Razon din ang controlling shareholder ng global port giant na International Container Terminal Services Inc. at Bloomberry Resorts, operator ng Solaire Resort and Casino sa Maynila. Si Razon ay may netong halaga na $5.7 bilyon, ayon sa Forbes' real-time na data.