Habang ang Bitcoin ay patuloy na nangunguna sa lahat ng iba pang pangunahing mga klase ng asset, ang mas malawak na merkado ng crypto ay nagiging mahirap na balewalain ng mga institusyong naghahanap ng portfolio diversification. Sa sandaling ang outlier ng tradisyonal na pananalapi, ang damdamin sa mga digital asset ay nagiging pabor sa crypto sa mga kamakailang ulat na nagpapakita na karamihan sa mga institusyon ay namuhunan na o nagpaplanong mamuhunan sa cryptocurrency.
Ang umiiral na merkado ay higit na umunlad sa paligid ng retail na may mga hamon sa seguridad at regulasyon na naglalaro ng catch-up sa mabilis na paglipat ng espasyo na ito. Upang sugpuin ang gap broker ay inuuna ang mga kinakailangan sa hinaharap ng mga propesyonal na mamumuhunan na naghahanap ng mga pagbabalik nang walang mamahaling pasanin ng pagiging kumplikado sa pagpapanatili ng access sa digital asset market.
Ang mga sentralisadong palitan tulad ng Coinbase at Gemini ay nagbigay sa mga mamumuhunan ng isang lugar upang bumili at humawak ng isang piling grupo ng mga coin at token at ang mga CeFi platform ay patuloy na gumagana sa mga regulator na nagpapakilala ng mga sentralisadong kontrol tulad ng mga KYC ramp.
At habang ang mga palitan ng CeFi ay patuloy na gumagawa ng mga bagong serbisyo, tulad ng pagpapahiram at paghiram, ang mga desentralisadong palitan tulad ng Uniswap at SushiSwap ay nag-aalok ng mga natatanging DeFi protocol para sa mga user na kumita ng kita sa kanilang crypto. Nang walang sentralisadong awtoridad, mabilis na lumaki ang desentralisadong merkado ng pananalapi kasama ang kabuuang halaga na naka-lock (TVL) sa mga protocol ng DeFi na tumataas mula $1bn sa simula ng 2020 hanggang mahigit $200bn.
Habang ang mga kalayaan ng desentralisadong espasyo ay patuloy na nagbabago sa bilis na ito, ang mga broker ay naghahanap upang magamit ang sentralisadong pananalapi upang tulay ang agwat sa pagitan ng dalawang natatanging magkahiwalay na mundo para sa mga institusyonal na manlalaro.
Nag-mature na ang CeFi mula nang magsimulang lumitaw ang mga unang palitan at nagbigay ng maraming imprastraktura at pagkatubig na ginagamit sa merkado ng crypto ngayon. Bilang resulta, mahusay ang posisyon ng CeFi upang gawin ang mabigat na pag-angat na kailangan para sa mga broker upang bigyan ang mga institusyon ng mas madaling access sa mga pagkakataon sa DeFi.
Ginagamit ng mga broker ang CeFi upang bigyang-daan ang mga nasa tradisyunal na pananalapi na i-convert ang kanilang fiat gamit ang mga regulated ramp at pagkatapos ay makakapag-utang sa mga platform ng DeFi sa pamamagitan ng pag-lock ng crypto sa mga smart contract na nagsisilbing liquidity pool. Ang mga naka-lock na crypto deposit na ito ay ginawang available sa mga nanghihiram na may mga nagpapahiram na kumikita ng interes ng APY sa mga pautang. Ang mga hiniram na token ay maaaring gamitin para sa margin trading.
Kailangan din ang liquidity para sa pagpapalitan ng mga token sa isang DEX (decentralized exchange) at ang mga nagbibigay ng liquidity (LP) ay gagantimpalaan ng isang porsyento ng mga bayarin sa transaksyon na nabuo. Ang mga karanasang mamumuhunan ay maaari ding maghanap ng pinakamataas na ani para sa kanilang mga pondo sa pamamagitan ng paglipat sa pagitan ng mga liquidity pool upang mapataas ang kanilang mga kita.
Kung wala ang CeFi, isa sa mga pangunahing hadlang sa DeFi ay ang kawalan ng responsableng tulong pagdating sa anumang anyo ng suporta sa customer. Bagama't may mga online na komunidad ng mga user, ang mga platform ng DEX ay hindi suportadong on-chain na teknolohiya na magagamit ng mga broker upang magbigay ng pinamamahalaang layer ng CeFi upang matulungan ang mga propesyonal na mamumuhunan na pamahalaan ang panganib at makakuha ng karagdagang kita gamit ang mga protocol ng DeFi.
Ang teknikal na kumplikado ng paggamit ng ilang DEX para sa maximum na pagkakalantad ay kasama rin sa pag-angkop sa mga pagbabagong maaaring mangyari sa mga platform na ito anumang oras. Sa gitna ng DeFi ay ang matalinong kontrata na higit na responsable para sa pagpapalakas ng hindi kapani-paniwalang paglago nito sa mga nakaraang panahon.
Posible para sa mga matalinong kontrata na magkaroon ng mga error o bug at dapat silang ma-audit para sa panganib bago mag-lock ng mga pondo. Ang mga broker ay maaari ding magbigay ng kustodiya sa CeFi para sa mga pondo na hindi isang bagay na makikita sa isang desentralisadong palitan. Ang pag-iingat ng CeFi ay makakatulong din upang maiugnay ang dalawang ecosystem ng tradisyonal na pananalapi at DeFi sa mga umiiral na riles ng pagbabayad at mga bangko.
Ang paglukso na kinakailangan para sa tradisyunal na pananalapi upang kumita mula sa crypto market ay nagpapakita ng kahalagahan ng kritikal na imprastraktura na kailangan para sa mga institusyonal na manlalaro upang maging aktibo sa umuusbong na espasyong ito. Sinabi ni Chris Aruliah, CPO ng BCB Group:
“Ang aming kamakailang inilunsad na produkto ng BCB Yield ay kumakatawan sa isang pagbabago para sa mga institusyonal at propesyonal na mamumuhunan na gumagamit ng CeFi bilang isang sumusunod at ligtas na paraan upang kumita ng kita sa kanilang mga pondo. Nagbibigay kami ng mga produkto na magagamit ng mga may hawak ng account para magtrabaho ang kanilang pera, na kumita ng ani sa kanilang mga pondo sa pamamagitan ng pagpapautang sa crypto market. Hindi namin nais na huminto dito dahil nakikita namin ang DeFi bilang ang susunod na lohikal na hakbang para sa aming mga customer na magagamit ang aming CeFi platform bilang isang perpektong gateway sa mga bagong produkto na mayroon kami sa pipeline para sa huling bahagi ng taong ito".
Binago ng hybrid na diskarte na ito ang pag-uusap sa pakikipagtulungan at isang paalala na ang DeFi ay nag-evolve mula sa at naiimpluwensyahan pa rin ng mga sentralisadong ecosystem gaya ng Web 2.0 at tradisyonal na pananalapi.
Ang institusyonal na imprastraktura na inilagay ng mga kumpanya tulad ng BCB Group at Trustology ay nagbibigay-daan sa isang CeFi gateway at mga tool para sa mga broker na magbigay ng access sa DeFi sa kanilang mga customer.
“Lagi nang naging trabaho ng broker na gawing mas mahusay ang karanasan ng kanilang mga user. Sa DeFi, dumarami ang paggamit ng mga broker na naghahanap ng ani sa mga deposito para sa kanilang mga customer. Kaya sila ay nangangailangan ng isang tagapag-ingat na kayang magbigay ng karanasan sa Web 2.0 sa likod ng mga benepisyo ng Web 3.0 na may isang secure na DeFi custodial wallet, "sabi ni Alex Batlin, dating Founder at CEO ng Trustology at ngayon ay Managing Director ng Bitpanda Custody post acquisition ng Trustology ni Bitpanda.
Itinalaga ng unyon ang Bitpanda Custody bilang isa sa pinakamalaking tagapag-alaga sa mundo para sa pag-iingat at pangangasiwa ng mga cryptoasset sa mga blockchain, exchange at DeFi protocol.
Pati na rin ang sumusunod na pag-access, ang mga broker ay may mahalagang papel sa pagtuturo sa mga nasa tradisyonal na pananalapi, na marami sa kanila ay nagmamay-ari na ng mga digital na asset at gumagamit ng mga produkto ng CeFi tulad ng BCB Yield. Ang mga desentralisadong palitan ay lumago sa paligid ng mga nangungunang crypto pioneer at ang komunidad ng developer ng blockchain at mga platform ng DEX ay malamang na walang mga intuitive na interface ng gumagamit para sa mga hindi gaanong karanasan.
Mula sa pagsunod hanggang sa teknikal na pagsasama hanggang sa mga pagkakataon sa pamumuhunan at suporta sa customer, ang pagbabawas sa pagiging kumplikado ng pagkakataon sa DeFi ay maaaring mas madaling makamit ng mga broker na may tamang imprastraktura ng CeFi at mga tool na inaalok ngayon.
Habang ang Bitcoin ay patuloy na nangunguna sa lahat ng iba pang pangunahing mga klase ng asset, ang mas malawak na merkado ng crypto ay nagiging mahirap na balewalain ng mga institusyong naghahanap ng portfolio diversification. Sa sandaling ang outlier ng tradisyonal na pananalapi, ang damdamin sa mga digital asset ay nagiging pabor sa crypto sa mga kamakailang ulat na nagpapakita na karamihan sa mga institusyon ay namuhunan na o nagpaplanong mamuhunan sa cryptocurrency.
Ang umiiral na merkado ay higit na umunlad sa paligid ng retail na may mga hamon sa seguridad at regulasyon na naglalaro ng catch-up sa mabilis na paglipat ng espasyo na ito. Upang sugpuin ang gap broker ay inuuna ang mga kinakailangan sa hinaharap ng mga propesyonal na mamumuhunan na naghahanap ng mga pagbabalik nang walang mamahaling pasanin ng pagiging kumplikado sa pagpapanatili ng access sa digital asset market.
Ang mga sentralisadong palitan tulad ng Coinbase at Gemini ay nagbigay sa mga mamumuhunan ng isang lugar upang bumili at humawak ng isang piling grupo ng mga coin at token at ang mga CeFi platform ay patuloy na gumagana sa mga regulator na nagpapakilala ng mga sentralisadong kontrol tulad ng mga KYC ramp.
At habang ang mga palitan ng CeFi ay patuloy na gumagawa ng mga bagong serbisyo, tulad ng pagpapahiram at paghiram, ang mga desentralisadong palitan tulad ng Uniswap at SushiSwap ay nag-aalok ng mga natatanging DeFi protocol para sa mga user na kumita ng kita sa kanilang crypto. Nang walang sentralisadong awtoridad, mabilis na lumaki ang desentralisadong merkado ng pananalapi kasama ang kabuuang halaga na naka-lock (TVL) sa mga protocol ng DeFi na tumataas mula $1bn sa simula ng 2020 hanggang mahigit $200bn.
Habang ang mga kalayaan ng desentralisadong espasyo ay patuloy na nagbabago sa bilis na ito, ang mga broker ay naghahanap upang magamit ang sentralisadong pananalapi upang tulay ang agwat sa pagitan ng dalawang natatanging magkahiwalay na mundo para sa mga institusyonal na manlalaro.
Nag-mature na ang CeFi mula nang magsimulang lumitaw ang mga unang palitan at nagbigay ng maraming imprastraktura at pagkatubig na ginagamit sa merkado ng crypto ngayon. Bilang resulta, mahusay ang posisyon ng CeFi upang gawin ang mabigat na pag-angat na kailangan para sa mga broker upang bigyan ang mga institusyon ng mas madaling access sa mga pagkakataon sa DeFi.
Ginagamit ng mga broker ang CeFi upang bigyang-daan ang mga nasa tradisyunal na pananalapi na i-convert ang kanilang fiat gamit ang mga regulated ramp at pagkatapos ay makakapag-utang sa mga platform ng DeFi sa pamamagitan ng pag-lock ng crypto sa mga smart contract na nagsisilbing liquidity pool. Ang mga naka-lock na crypto deposit na ito ay ginawang available sa mga nanghihiram na may mga nagpapahiram na kumikita ng interes ng APY sa mga pautang. Ang mga hiniram na token ay maaaring gamitin para sa margin trading.
Kailangan din ang liquidity para sa pagpapalitan ng mga token sa isang DEX (decentralized exchange) at ang mga nagbibigay ng liquidity (LP) ay gagantimpalaan ng isang porsyento ng mga bayarin sa transaksyon na nabuo. Ang mga karanasang mamumuhunan ay maaari ding maghanap ng pinakamataas na ani para sa kanilang mga pondo sa pamamagitan ng paglipat sa pagitan ng mga liquidity pool upang mapataas ang kanilang mga kita.
Kung wala ang CeFi, isa sa mga pangunahing hadlang sa DeFi ay ang kawalan ng responsableng tulong pagdating sa anumang anyo ng suporta sa customer. Bagama't may mga online na komunidad ng mga user, ang mga platform ng DEX ay hindi suportadong on-chain na teknolohiya na magagamit ng mga broker upang magbigay ng pinamamahalaang layer ng CeFi upang matulungan ang mga propesyonal na mamumuhunan na pamahalaan ang panganib at makakuha ng karagdagang kita gamit ang mga protocol ng DeFi.
Ang teknikal na kumplikado ng paggamit ng ilang DEX para sa maximum na pagkakalantad ay kasama rin sa pag-angkop sa mga pagbabagong maaaring mangyari sa mga platform na ito anumang oras. Sa gitna ng DeFi ay ang matalinong kontrata na higit na responsable para sa pagpapalakas ng hindi kapani-paniwalang paglago nito sa mga nakaraang panahon.
Posible para sa mga matalinong kontrata na magkaroon ng mga error o bug at dapat silang ma-audit para sa panganib bago mag-lock ng mga pondo. Ang mga broker ay maaari ding magbigay ng kustodiya sa CeFi para sa mga pondo na hindi isang bagay na makikita sa isang desentralisadong palitan. Ang pag-iingat ng CeFi ay makakatulong din upang maiugnay ang dalawang ecosystem ng tradisyonal na pananalapi at DeFi sa mga umiiral na riles ng pagbabayad at mga bangko.
Ang paglukso na kinakailangan para sa tradisyunal na pananalapi upang kumita mula sa crypto market ay nagpapakita ng kahalagahan ng kritikal na imprastraktura na kailangan para sa mga institusyonal na manlalaro upang maging aktibo sa umuusbong na espasyong ito. Sinabi ni Chris Aruliah, CPO ng BCB Group:
“Ang aming kamakailang inilunsad na produkto ng BCB Yield ay kumakatawan sa isang pagbabago para sa mga institusyonal at propesyonal na mamumuhunan na gumagamit ng CeFi bilang isang sumusunod at ligtas na paraan upang kumita ng kita sa kanilang mga pondo. Nagbibigay kami ng mga produkto na magagamit ng mga may hawak ng account para magtrabaho ang kanilang pera, na kumita ng ani sa kanilang mga pondo sa pamamagitan ng pagpapautang sa crypto market. Hindi namin nais na huminto dito dahil nakikita namin ang DeFi bilang ang susunod na lohikal na hakbang para sa aming mga customer na magagamit ang aming CeFi platform bilang isang perpektong gateway sa mga bagong produkto na mayroon kami sa pipeline para sa huling bahagi ng taong ito".
Binago ng hybrid na diskarte na ito ang pag-uusap sa pakikipagtulungan at isang paalala na ang DeFi ay nag-evolve mula sa at naiimpluwensyahan pa rin ng mga sentralisadong ecosystem gaya ng Web 2.0 at tradisyonal na pananalapi.
Ang institusyonal na imprastraktura na inilagay ng mga kumpanya tulad ng BCB Group at Trustology ay nagbibigay-daan sa isang CeFi gateway at mga tool para sa mga broker na magbigay ng access sa DeFi sa kanilang mga customer.
“Lagi nang naging trabaho ng broker na gawing mas mahusay ang karanasan ng kanilang mga user. Sa DeFi, dumarami ang paggamit ng mga broker na naghahanap ng ani sa mga deposito para sa kanilang mga customer. Kaya sila ay nangangailangan ng isang tagapag-ingat na kayang magbigay ng karanasan sa Web 2.0 sa likod ng mga benepisyo ng Web 3.0 na may isang secure na DeFi custodial wallet, "sabi ni Alex Batlin, dating Founder at CEO ng Trustology at ngayon ay Managing Director ng Bitpanda Custody post acquisition ng Trustology ni Bitpanda.
Itinalaga ng unyon ang Bitpanda Custody bilang isa sa pinakamalaking tagapag-alaga sa mundo para sa pag-iingat at pangangasiwa ng mga cryptoasset sa mga blockchain, exchange at DeFi protocol.
Pati na rin ang sumusunod na pag-access, ang mga broker ay may mahalagang papel sa pagtuturo sa mga nasa tradisyonal na pananalapi, na marami sa kanila ay nagmamay-ari na ng mga digital na asset at gumagamit ng mga produkto ng CeFi tulad ng BCB Yield. Ang mga desentralisadong palitan ay lumago sa paligid ng mga nangungunang crypto pioneer at ang komunidad ng developer ng blockchain at mga platform ng DEX ay malamang na walang mga intuitive na interface ng gumagamit para sa mga hindi gaanong karanasan.
Mula sa pagsunod hanggang sa teknikal na pagsasama hanggang sa mga pagkakataon sa pamumuhunan at suporta sa customer, ang pagbabawas sa pagiging kumplikado ng pagkakataon sa DeFi ay maaaring mas madaling makamit ng mga broker na may tamang imprastraktura ng CeFi at mga tool na inaalok ngayon.
Pinagmulan: https://www.financemagnates.com/thought-leadership/brokers-leveraging-cefi-products-to-access-defi-opportunities/