Pinabagal ng kumpanya ang bilis ng mga buyback noong 2022 kumpara noong naglaan ito ng $7 bilyon noong 2021.
"Ang maaaring mabigo sa ilang mga mamumuhunan ay ang Berkshire ay bumili ng mas kaunting stock kaysa sa inaasahan ng maraming analyst na ibinigay na ang mga pagbabahagi ng Berkshire ay tinanggihan sa halaga sa ikatlong quarter," sinabi ni Robert Johnson, isang propesor sa Heider College of Business, Creighton University, sa TheStreet. "Marami ang nadama na si Buffett at ang kanyang mga kasamahan ay bibili ng mas maraming stock."
Sinabi ni Buffett sa mga mamumuhunan ng Berkshire Hathaway sa loob ng maraming taon na tumuon sa mga kita sa pagpapatakbo ng kumpanya dahil mas tumpak nilang ipinapakita ang pagganap sa pananalapi ng kumpanya sa halip na suriin ang mga hindi natanto nitong mga natamo mula sa mga hawak na equity nito.
Ang mga kita sa pagpapatakbo ng Berkshire pagkatapos ng mga buwis sa bawat bahagi ng klase A ay tumaas ng 23% hanggang $5,290 sa ikatlong quarter, na tinalo ang mga pagtatantya ng pinagkasunduan ng FactSet na $4,200.
Ang kabuuang kita ng kumpanya, na sumasalamin sa mga hindi natanto na pagkalugi na humigit-kumulang $10 bilyon mula sa pagmamay-ari nito sa mga stock, na may kabuuang $305 bilyon noong Setyembre 30, ay nagpakita ng pagkawala ng $2.7 bilyon. Sa panahon noong isang taon, nag-ulat ang Berkshire ng tubo pagkatapos ng mga buwis na $10.3 bilyon.
Si Buffett ay naging tagahanga ng mga kuwenta ng Treasury at mas gusto niyang itago ang mga cash holding nito doon. Nakatulong ang timing ng kumpanya na makabuo ng karagdagang mga antas ng pera dahil ang mga rate ay malapit sa zero sa simula ng taon at ngayon ay nagbubunga ng 4%.
"Ang karagdagang magandang balita para sa mga shareholder ng Berkshire ay na sa pagtaas ng mga rate ng interes, ang malaking cash hoard ay makakakuha ng mas maraming interes," sabi niya. "Ang cash holdings ng Berkshire ay talagang tumaas ng $4 bilyon sa quarter."
Ang kabuuang cash at katumbas ng Berkshire ay umabot sa $109 bilyon noong Set. 30, kumpara sa $105 bilyon noong Hunyo 30 at $147 bilyon sa pagtatapos ng 2021.
Isinara ng kumpanya ang pakikitungo nito sa insurer na Alleghany noong Oktubre, gumastos ng halos $12 bilyon, na nagpababa ng mga antas ng pera nito.
Ano ang mga Stocks na Binili ni Buffett Si Buffett, na nagtatrabaho sa dalawang manager ng pamumuhunan, sina Todd Combs at Ted Weschler, ay hindi gaanong aktibong bumibili ng mga stock noong ikatlong quarter.
Ang kabuuang pagbili ng mga stock ng Berkshire ay umabot sa $4 na bilyon ng mga stock. Ang conglomerate ay bumili ng humigit-kumulang $9 bilyon ng mga stock at nagbebenta ng $5 bilyon ng mga stock.
Pinataas ni Buffett ang stake nito sa Occidental Petroleum (OXY , gumagastos ng $2 bilyon. Ang hawak ng Berkshire ay nasa itaas na ngayon ng 20% threshold sa ikatlong quarter.
Hawak din ng Berkshire ang $10 bilyon ng Occidental ginustong stock na kasalukuyang nagbabayad ng 8% benepisyo ng dibidendo at higit sa 83 milyong warrant na bumili ng Occidental stock sa isang presyo ng ehersisyo na halos $60 bawat bahagi.
Sa ikalawang quarter, ang netong pagbili ng stock ng Berkshire ay umabot sa $4 bilyong stock. Gumastos si Buffett ng $41 bilyon noong unang quarter nang bumili siya ng humigit-kumulang $20 bilyon na share sa Chevron.
Ang Berkshire ay nagmamay-ari na ngayon ng 170 milyong shares matapos bumili ng anim na milyong share ng Chevron sa ikatlong quarter, na dinadala ang stake nito sa halagang $31 bilyon, ayon sa third-quarter 10Q filing Sa Nobyembre 5.
Ang stake sa Apple ay nananatiling pareho sa 915 milyong pagbabahagi, na nagkakahalaga ng $127 bilyon.
Ang posisyon ng Apple ay nangingibabaw sa portfolio ng pamumuhunan sa higit sa 40%, sinabi ni Johnson.
"Ang nangyari sa nakalipas na ilang taon ay ang portfolio ng pamumuhunan ay naging mas puro," sabi niya. "Ang Apple, Bank of America, Chevron, Coca Cola at American Express ay pinagsama para sa higit sa 75% ng mataas na conviction portfolio."
Sa kabila ng matinding pagkasumpungin sa parehong equity at bond market sa ngayon sa taong ito, ang class A shares ng Berkshire ay bumaba lamang ng 4% hanggang $432,000 habang ang S&P 500 bumagsak ang index ng 20%.