Endeavor CEO On Future UFC Rights Bidders: 'Nakangiti Ako'

Ang CEO ng Endeavor na si Ari Emanuel ay lumahok sa isang fireside chat sa MoffettNathanson Media & Communications Summit kahapon at nagbahagi ng pananaw na lubos na kaibahan sa kamakailang kaguluhan sa merkado, lalo na para sa pangunahing asset ng kumpanya, ang UFC. Habang ang talakayan ay kadalasang umiikot sa iba pang bahagi ng negosyo ng Endeavor – representasyon, mga kaganapan at karanasan, pagtaya sa sports, atbp. – ilang mga kapansin-pansing punto ang ginawa tungkol sa pagganap ng negosyo ng UFC.

Ang promosyon ay kasalukuyang nasa gitna ng pitong taong eksklusibong domestic broadcasting deal sa ESPN kung saan ang mga lingguhang Fight Night ay ipinapalabas sa ESPN family of networks at ang buwanang pay-per-view (PPV) na mga event ay mabibili lang sa ESPN+. "Naka-lock," gaya ng sinabi ni Emanuel, na may tatlong-at-kalahating taon na natitira sa deal na nakatakdang mag-expire sa katapusan ng 2025.

Sa pagtugon sa isang silid ng mga analyst ng sell-side, tinanong si Emanuel kung paano nila dapat isipin ang pagkakataon sa susunod na domestic broadcast deal ng UFC. "Sa aming pang-internasyonal na panig, kung iyon ay isang indikasyon, kami ay higit sa 100% sa lahat ng aming mga deal," sabi ni Emanuel habang binibigyang-diin ang gana para sa nilalamang pampalakasan sa kasalukuyang marketplace. “Ayan ang Amazon
AMZN
, Apple
AAPL
, Warner, Paramount, Peacock lahat ng gusto ng sports. Mayroon na akong isa sa mga majors. Maganda ang pakiramdam ko."

Kapansin-pansing pinalawig ng UFC ang kasunduan nito sa ESPN noong 2019, na nagdaragdag ng mga eksklusibong karapatan sa PPV sa dating kasunduan sa pagsasahimpapawid ng mga kaganapan sa Fight Night at mga prelim ng PPV. Nang tanungin kung gaano karami ang driver ng PPV ngayon kumpara sa mga "pangunahing" karapatan ng media, iniharap ni Emanuel ang isang paulit-ulit na paksa ng pag-aalala sa mga nagdaang taon sa mga analyst ng pananaliksik ng UFC: pagkakaiba-iba ng kita.

"Dati akong may ganitong bukol na negosyo," sabi ni Emanuel. “And last I checked, everybody in that room ayaw ng bukol-bukol kasi mahilig silang protektahan. Kaya kinuha ko ang aking Fight Nights at ginawa ko ang aking deal. At sa likod nito, umupo ako kasama sina Bog Iger at Kevin Mayer at sinabi ko, 'Guys, gusto mo ba ang ultra premium? Aalisin ko ito sa DirecTV at ibebenta kita para sa [ESPN] Plus aking mga PPV.' At nakipagkasundo kami. Wala akong mga PPV ngayon, hindi ako bukol. I have a set number, I know my number. Sa palagay ko nakipag-negotiate ako ng napakagandang deal kung saan ito dapat at nakinabang sila dito at makikita mo ang paglago ng [subscription] para sa kanila. Kaya wala akong anumang pagkakaiba-iba. Inalis ko na ang pagkakaiba-iba.”

Ang mga PPV na tinutukoy ay domestic, residential PPV sales, na noong 2010 at 2015 ay bumubuo ng 43% at 32% ng negosyo ng UFC, ayon sa pagkakabanggit. Bagama't mayroon pa ring pagkakaiba-iba ang kita sa promosyon sa panig ng internasyonal at komersyal na PPV, malamang na mas maliit ang mga kita na iyon, ngunit lumalaki din gaya ng binanggit ni Emanuel.

"Kaya, kinuha ko ang maraming pagkakaiba-iba - upang mapagaan ang isip ng lahat - sa labas ng negosyo," sabi niya. “Wala na akong bukol na kinakabahan kayong lahat. Ayokong kabahan ang sinuman. Kinakabahan na ako.”

Nang lumipat ang paksa sa katotohanan na ang 90% ng mga manonood ng UFC ay internasyonal ngunit 10% lamang ng kita ng promosyon, at kung paano maaaring magsara ang agwat na iyon, ginamit ni Emanuel ang pagkakataon upang bigyang-diin kung paano hindi niya nakikita ang paghina sa ang pangangailangan para sa nilalaman. Kamakailan ay nagkaroon ng non-UFC deal ang Endeavor sa UK mula sa isang nakaraang bidder hanggang limang bidder, at nagresulta ng 100% na pagtaas sa presyo. "Buweno, mayroon ka na ngayong mga Amazon, ang mga Disney na may isang grupo ng kanilang mga deal, ang Warner's ay darating kasama ang kanilang internasyonal na negosyo, at ang mga lokal na lalaki na naroroon sa buong board," sabi ni Emanuel. "Kaya mayroong maraming mga bidder."

At pagsasalita tungkol sa mga bidder, sa pagtatapos ng kaganapan ay hiningi si Emanuel para sa kanyang opinyon sa kamakailang limang taong broadcast deal sa pagitan ng Amazon at ONE
ONE
Championship, isa sa mga pangunahing katunggali ng UFC. Binanggit niya kung paano naging bidder ang Amazon para sa pinakahuling round ng mga karapatan ng UFC bago ang mga bagay-bagay ay "mucked up." At para kay Emanuel, maaaring natanto ng Amazon ang halaga ng hindi nila nakuha sa UFC. "Sa tingin ko ito ay nagpapakita lamang ng isang pagkakataon para sa amin sa Amazon," pagtatapos niya.

Nang tanungin kung ang Amazon ay maaaring maging isang potensyal na bidder para sa hinaharap na mga karapatan ng UFC, ang sagot ay simple, "Nakangiti ako."

Bagama't nauunawaan na magiging optimistiko si Emanuel sa harap ng grupo ng mga analyst ng sell-side na gusto niyang i-promote ang stock ng kanyang kumpanya, mukhang may mga lehitimong dahilan din siya para sa optimismo sa panig ng UFC ng negosyo. “Ang ating mga PPV, ating Fight Nights, ating Contender Series, nagpe-perform lang sila,” he emphasized.