Paano pinapabagal ng pagtataas ng mga rate ang inflation

Mukhang nakatakdang itaas muli ng Federal Reserve ang benchmark rate nito ngayong araw, at maaari pang ibigay ang unang three-quarter-point hike sa loob ng 28 taon.

Ang sentral na bangko ay malamang na itaas muli ang target na federal funds rate nito upang tugunan ang pinakamasamang inflation sa mga 40 taon.

Maaari itong kumilos nang mabilis at magtaas ng mga rate ng interes ng 75 na batayan na puntos sa halip na 50 na batayan ng mga puntos, tulad ng dati nang inaasahan, dahil nananatiling mataas ang inflation. Ang isang batayan na punto ay katumbas ng 0.01%.

Higit pa mula sa Invest in You:
Gusto mong bigyan ang iyong pananalapi ng paglilinis sa tagsibol? Una, umayos ka
Narito ang dapat malaman tungkol sa pamamahala ng iyong utang sa pagreretiro
Gustong makahanap ng tagumpay sa pananalapi? Narito kung paano magsimula

In Mayo, tumaas ang inflation ng 8.6%, higit sa inaasahan ng mga analyst at sa pinakamabilis na clip mula noong 1981. Ngunit ang mga mamimili na nakikipagbuno na sa mas mataas na presyo na nagpapahirap sa kanilang mga wallet ay maaaring nagtataka kung paano makakatulong ang pagtaas ng mga gastos sa paghiram upang mabawasan ang inflation.

"Ito ay isang bagay na talagang mahirap para sa karaniwang mamimili na maunawaan, nakikita ang mabilis na pagtaas ng presyo na ito na hindi pamilyar sa malaking bahagi ng ating populasyon na hindi pa nakikita ang mga rate ng inflation na tulad nito dati," sabi ni Tara Sinclair, isang senior fellow sa Indeed Pag-hire ng Lab. "At pagkatapos ay sinusubukang malaman ang kumplikadong papel ng Fed sa lahat ng ito ay lubhang nakalilito."

Narito ang kailangan mong malaman.

Ang Federal Reserve ay may ilang pangunahing layunin kaugnay ng ekonomiya: upang itaguyod ang pinakamataas na trabaho, panatilihing matatag ang mga presyo at tiyakin ang katamtamang pangmatagalang mga rate ng interes.

Sa pangkalahatan, ang sentral na bangko ay naglalayong panatilihin ang inflation sa paligid ng 2% taun-taon, isang bilang na nahuli bago ang pandemya.

Ang pangunahing tool nito upang labanan ang inflation ay ang mga rate ng interes. Ginagawa nito iyon sa pamamagitan ng pagtatakda ng panandaliang rate ng paghiram para sa mga komersyal na bangko, at pagkatapos ay ipinapasa ng mga bangkong iyon ang mga rate sa mga consumer at negosyo, sabi ni Yiming Ma, isang assistant finance professor sa Columbia University Business School.

Ang mas mataas na rate ay nakakaimpluwensya ang interes na binabayaran mo sa lahat mula sa mga credit card hanggang sa mga mortgage hanggang sa mga pautang sa kotse, na ginagawang mas mahal ang paghiram. Sa kabilang banda, pinapataas din nito ang mga rate sa mga savings account.

Ngunit paano umuurong ang mas mataas na mga rate ng interes sa inflation? Tumutulong sila sa pamamagitan ng pagpapabagal sa ekonomiya, ayon sa mga eksperto.

"Ang Fed ay gumagamit ng mga rate ng interes bilang isang gas pedal o isang preno sa ekonomiya kapag kinakailangan," sabi ni Greg McBride, punong financial analyst sa Bankrate. "Sa pagtaas ng inflation, maaari nilang taasan ang mga rate ng interes at gamitin iyon upang i-bomba ang preno sa ekonomiya sa pagsisikap na kontrolin ang inflation."  

Karaniwan, ang mga gumagawa ng patakaran ng Fed ay naglalayon na gawing mas mahal ang paghiram upang ang mga mamimili at mga negosyo ay tumigil sa paggawa ng anumang mga pamumuhunan, sa gayon ay pinapalamig ang demand at sana ay pinipigilan ang mga presyo.

Maaaring magkaroon din ng pangalawang epekto ng pagpapagaan ng mga isyu sa supply chain, isa sa mga pangunahing dahilan kung bakit tumataas ang mga presyo ngayon, sabi ni McBride. Gayunpaman, ang sentral na bangko ay hindi maaaring direktang maimpluwensyahan o malutas ang partikular na problema, aniya.

"Hangga't ang supply chain ay isang isyu, malamang na kami ay nakikipaglaban sa" outsize wage gains, na nagtutulak ng inflation, aniya.

Ang pangunahing pag-aalala para sa mga ekonomista ay ang Fed ay nagtataas ng mga rate ng interes nang masyadong mabilis at pinapahina ang demand nang labis, na nagpapatigil sa ekonomiya.

Ito ay maaaring humantong sa mas mataas na kawalan ng trabaho kung ang mga negosyo ay huminto sa pagkuha o kahit na magtanggal ng mga manggagawa. Kung talagang sumobra ang mga gumagawa ng patakaran sa mga pagtaas ng rate, maaari nitong itulak ang ekonomiya sa isang recession, na huminto at mababaligtad ang pag-unlad na nagawa nito sa ngayon.

Ang paggamot sa inflation sa ekonomiya ay tulad ng paggamot sa kanser sa pamamagitan ng chemotherapy, sabi ni Sinclair ng Indeed Hiring Lab.

"Kailangan mong patayin ang mga bahagi ng ekonomiya upang pabagalin ang mga bagay," sabi niya. "Ito ay hindi isang kaaya-ayang paggamot."

Siyempre, aabutin ng ilang oras para sa anumang pagkilos para maapektuhan ang ekonomiya at pigilan ang inflation. Iyon ang dahilan kung bakit maingat na binabantayan ng Federal Open Market Committee ang data ng ekonomiya upang magpasya kung magkano at gaano kadalas magtataas ng mga rate.

Mayroon ding ilang kawalan ng katiyakan dahil sa digmaan sa Ukraine, na tumaas din ang mga presyo sa mga bilihin tulad ng gas. Ang Fed ay kailangang panoorin kung paano ang digmaan ay humahadlang sa ekonomiya ng US at kumilos nang naaayon.

Kapag ang Fed ay nagtaas ng mga rate, malamang na makikita ng mga tao ang mga downside ng mga pagtaas na iyon bago ang anumang pagpapabuti sa inflation, sabi ni Sinclair.

Sa pangkalahatan, nangangahulugan iyon na ang mga mamimili ay maaaring magbayad ng higit pa upang humiram ng pera at nakikita pa rin ang mas mataas na presyo sa gas pump at grocery store. Ang sitwasyong iyon ay partikular na mahirap sa mga manggagawang mababa ang kita, na nakakita ng pagtaas ng sahod ngunit hindi sumasabay sa inflation.

Siyempre, sa isip, nais ng sentral na bangko na itaas ang mga rate nang unti-unti upang ang ekonomiya ay bumagal nang sapat upang mapababa ang mga presyo nang hindi lumilikha ng labis na karagdagang kawalan ng trabaho. Nais din ng Fed na maiwasan ang pag-urong ang pagkakataon ng stagflation — isang sitwasyon kung saan nananatiling mataas ang inflation habang bumagal ang ekonomiya.

"Kailangan nilang maingat na lakaran ang mahigpit na lubid na iyon," sabi ni Sinclair.

MAG-SIGN UP: Ang Pera 101 ay isang 8-linggong kurso sa pag-aaral sa kalayaan sa pananalapi, na naihatid lingguhan sa iyong inbox. Para sa Spanish version Dinero 101, i-click dito.

TIGNAN MO: Ang 'lumang kombensiyon' para sa pag-iipon sa pagreretiro ay hindi na gagana, sabi ng eksperto: Narito kung paano baguhin ang iyong diskarte sa Acorns+CNBC

Pagbubunyag: NBCUniversal at Comcast Ventures ay namumuhunan sa Acorns.