Paano Pahusayin ang Yield ng Iyong Cash 10-Fold

Kung ang Fed funds rate ay magiging 4%, huwag mag-settle ng 0.4% sa iyong uninvested cash.

Isa sa mga pinakamasamang deal sa market ng pera: ang crappy na 0.4% na Schwab ay nagbabayad sa mga balanseng cash na hindi binabantayan.

Isa sa pinakamagagandang deal: ang 4%-plus na maaari mong asahan na makukuha mula sa isang panandaliang pondo ng Treasury na inaalok ng mismong Charles Schwab & Co.

Mayroon ka bang uninvested cash? Gising na. Sa pagtaas ng Fed sa magdamag na rate ng interes sa linggong ito, sa hanay na 3.75% hanggang 4%, ang iyong pera ay maaaring makakuha ng magandang ani. Ngunit kung magsisikap ka lamang na makuha ito. Ang mga bangko at broker ay yumaman sa mga customer na hindi nagsusumikap.

Maaaring mahatulan ang Schwab dahil sa masamang pagtrato nito sa mga kliyente na may ekstrang pera, ngunit pagkatapos, marami itong kumpanya. Ang mga broker ay karaniwang nagbabayad ng kaunting mga rate sa idle cash. Karamihan sa mga bangko ay naghahatid ng katulad na kakila-kilabot na ani sa kanilang mga savings at checking account.

Sa loob ng maraming taon, ang mababang ani sa mga customer ay hindi lumikha ng bonanza para sa mga financier. Nangangahulugan ang pagsugpo sa rate ng interes ng pederal na pamahalaan na ang mga institusyong pampinansyal ay walang magagawa sa pera na iniwan ng mga customer sa deposito. Ang mga rate na maaari nilang kitain sa institutional na merkado ay hindi mas mahusay kaysa sa 0% na binabayaran nila sa maliit na tao.

Ang kakaibang kondisyon ng market ng pera ay biglang natapos sa taong ito habang ang Federal Reserve ay gumagalaw upang labanan ang inflation. Resulta: isang Treasury yield curve na nasa itaas ng 4% sa halos bawat maturity, ang tanging exception ay para sa mga T bill na dapat bayaran sa pagitan ng ngayon at katapusan ng Disyembre.

Mayroong ilang mga paraan upang palakasin ang iyong ani ng pera. Maaari kang pumasok at lumabas sa mga pondo sa money-market, halimbawa, o maaari mong gamitin ang iyong brokerage account upang bumili ng mga Certificate of Deposit sa bangko.

Dito ako magtutuon sa ikatlong paraan: pamumuhunan sa mga ETF. Ang mga exchange-traded na pondo na may mga portfolio ng mga panandaliang bono ay isang mahusay na paraan upang makuha ang mga disenteng ani. Nagbabayad sila ng mas mahusay kaysa sa mga pondo sa pamilihan ng pera at madali silang bilhin at ibenta.

Nasa ibaba ang isang piling Best Buy na listahan ng mga panandaliang pondo ng bono. Pagbukud-bukurin ang listahan sa pamamagitan ng pag-click sa ulo ng hanay. Tumutok sa ratio ng gastos kung gusto mo ang pinakamahusay na deal, sa isang mababang tagal kung gusto mo ang pinakamaliit na panganib mula sa karagdagang pagtaas ng mga rate ng interes, sa mga asset kung gusto mo ang pinaka-likido na pondo.

Ang lahat ng mga ETF na ito ay may tagal na mas mababa sa dalawang taon, ibig sabihin, ang panganib sa rate ng interes ay hindi mas masahol kaysa sa magkakaroon ka sa isang zero-coupon bond na dapat bayaran sa Nobyembre 2024. Lahat sila ay mahusay na mga pagbili: 0.15% o mas kaunting ahit taun-taon para sa overhead . Kung mahalaga sa iyo ang pagliit ng panganib sa kredito, maghanap ng mga pondo na may pangalang "Treasury".

Mayroong ilang abala sa paggamit ng pondo ng bono para sa pamamahala ng pera, ngunit sulit ang pagsisikap. Una, siguraduhin na ang iyong broker ay nag-aalok ng walang komisyon na kalakalan; maraming ginagawa. Pagkatapos ay i-link ang brokerage account sa iyong bank account.

Sabihin na mayroon kang $10,000 na nakalaan ngayon upang bayaran ang iyong tinantyang buwis sa Enero 15. Ilipat ang pera sa broker, bumili ng $10,000 ng isang panandaliang pondo ng bono, pagkatapos ay ibenta ang pondo ng hindi bababa sa dalawang araw bago mo isulat ang tseke. Malamang na kumita ka ng $60 o higit pa bilang interes sa loob ng dalawang buwan.

Tumatagal ng dalawang araw para maging cash ang isang ETF sale. Ang pagkuha ng pera sa checking account ay maaaring madalian (kung ang discount brokerage ay pinamamahalaan ng bangko) o maaaring tumagal ng isa o dalawang araw.

Ang pagbabalik na maaari mong asahan ay medyo mas mahusay kaysa sa mga ani ng Securities & Exchange Commission na ipinapakita sa talahanayan; ang mga numerong ito na idinidikta ng SEC ay hindi pa ganap na nahuhuli sa kamakailang pagtaas ng mga rate.

Isaalang-alang, halimbawa, ang iShares Maikling Treasury Bond ETF, ticker SHV. Ito ay may hawak na papel ng gobyerno na nagtatapos sa average na tatlong buwan. Ang puntong iyon sa curve ay nagpapakita na ngayon ng yield na 4.22%, per the Sariling ulat ng ani ng Treasury. Ibawas ang 0.15% na singil sa BlackRock na singil para sa pondo at makakakuha ka ng inaasahang pagbabalik na mahigit 4% lang.

Mayroong ilang panganib sa rate ng interes sa isang pondo ng bono, ngunit ito ay matitiis para sa lahat ng mga ETF na ito at ito ay minuto para sa mga pondo na may napakababang tagal. Sa taong ito ng pagtaas ng mga rate at pagbagsak ng mga presyo ng bono, ang SHV ay nakakuha ng positibong kita.

Malalaman mo ang Schwab Short-Term US Treasury fund (SCHO) sa kabilang dulo ng aming 0- hanggang 2 taon na spectrum ng tagal. Ang inaasahang pagbabalik nito, dahil sa 4.61% na ani na nakita sa dalawang taong Treasuries at ang bargain na 0.03% na bayad na sinisingil ng Schwab, ay 4.58%.

May kapansin-pansing panganib dito, dahil mawawalan ng pera ang pondong ito sa maikling panahon kung patuloy na tataas ang mga rate. Ngunit ito ay isang patas na taya. Parehong malamang na bababa ang mga rate, na maghahatid sa iyo ng maliit na windfall, isang pagtaas ng presyo sa ibabaw ng iyong pagbabalik ng interes.

Upang maging kwalipikado para sa listahan, ang isang pondo ng bono ay dapat magkaroon ng hindi bababa sa $50 milyon sa mga asset at hindi bababa sa $1 milyon sa isang araw sa average na dami ng kalakalan.

Sa pag-aakalang gumagamit ka ng no-commission broker, ang iyong round-trip na gastos sa trading ay katumbas ng bid/ask spread. Para sa pinaka-likido ng mga pondong ito, iyon ay isang sentimos lamang sa isang $100 na bahagi ng pondo. Kaya ang iyong $10,000 na kalakalan ay nagkakahalaga sa iyo ng $1. Talagang sulit ang pagkuha ng $60 na interes.

Isa pang payo: Kung gagawa ka ng maraming pamumuhunan, ilagay ang bawat isa sa ibang pondo. Sa ganoong paraan maaari kang maging mapili kapag nag-cash out. Maaari kang pumili ng natatalo na posisyon para sa pagbebenta at mag-claim ng pagkawala ng kapital nang hindi sumadsad sa panuntunan ng wash sale. Bilang kahalili, kung hindi mo kailangan agad ang lahat ng cash back, maaari mong hayaan ang anumang pinapahalagahan na mga posisyon na maupo hanggang maging kwalipikado sila para sa mga pangmatagalang rate ng capital gain.