Ang mga I-bond ay ang lahat ng galit — ano ang pinakamahusay na paraan upang gamitin ang mga ito?

ako muna sinulat ni tungkol sa mga I-bond noong Oktubre 2021. Mula noong Nobyembre ng nakaraang taon, ang mga bono na ito ay nagbunga lamang ng higit sa 7.1%, na napakahusay para sa walang panganib na pamumuhunan. Hindi tulad ng tradisyonal na mga bono, na naging ganap binatukan sa taong ito, ang Series I savings bonds ay mas ligtas—dahil garantisadong makakasabay ka sa inflation at walang panganib sa rate ng interes, ibig sabihin, hindi sila nawawalan ng halaga habang tumataas ang mga rate ng interes.

May kakaibang window of opportunity ngayong buwan. Sa pagbili ng mga I-bond noong Abril, magagawa mo ikulong ang kasalukuyang 7.1% na rate ng interes para sa susunod na anim na buwan. Pagkatapos noon, matatanggap mo ang bagong rate na 9.6% para sa susunod na anim na buwan. Dahil ang interes na kinita sa mga I-bond compound tuwing anim na buwan, ang iyong kabuuang kita sa susunod na 12 buwan ay magiging 8.5%.

Basahin: Ang silver lining ng surging inflation: Ang I-bond yield ay dapat umakyat sa itaas ng 9%

Salamat sa mga katakam-takam na ani, mayroong ilang nakakaintriga na pagkakataon sa arbitrage na magagamit sa mga mamumuhunan. Sinasamantala ng mga estratehiya ang malaking pagkakaiba sa rate ng interes sa pagitan ng mga I-bond at iba pang mga pamumuhunan. Ang pinaka-halatang pagkakataon: Bumili ng I-bond gamit ang cash na mayroon ka sa mga bank account at money market mutual funds, sa pag-aakalang hindi mo kailangang i-access ang cash na iyon nang hindi bababa sa isang taon. Ngunit narito ang limang iba pang mga diskarte na dapat isaalang-alang:

1. Mag-ani ng mga pagkalugi sa buwis sa iyong mga pondo ng bono.

Dahil sa kakila-kilabot na drubbing bonds na dumaan sa taong ito—at ang pinakamasama maaaring darating pa—malaki ang pagkakataon na mayroon kang malaking pagkalugi sa marami sa iyong mga pondo sa bono. Kung ang mga pondo ng bono na ito ay hawak sa isang accountable na account, maaari mong samantalahin ang pag-aani ng pagkawala ng buwis. Sa pamamagitan ng pagbebenta ng hanggang $10,000 ng mga pondo ng bono na ito at paggamit ng mga nalikom sa pagbili ng I-bond, maaari mong gamitin ang pagkawala ng kapital upang babaan ang iyong singil sa buwis sa 2022 habang sabay-sabay na umaani ng garantisadong pagbabalik na 8.5% sa susunod na 12 buwan—ipagpalagay na bibili ka sa Abril.

2. I-cash out ang mga kasalukuyang CD at i-invest ang mga nalikom sa I-bond.

Ang pagbebenta ng mga sertipiko ng mga deposito upang makabili ng I-bond ay may katuturan, kahit na nangangahulugan ito ng pagbabayad ng multa para sa pag-cash out ng iyong CD nang maaga. Halimbawa, kung mayroon kang $5,000 sa isang 12-buwang CD na may rate ng interes na 1%, kikita ka lamang ng $50 na interes. Ang parehong cash na na-invest ngayon sa isang I-bond na may inaasahang yield na 8.5% ay makakakuha ka ng $425 sa interes, o $375 pa. Kahit na pagkatapos magbayad ng anumang maagang withdrawal penalty sa CD, lalabas ka sa unahan. Tandaan lamang na ang mga I-bond ay hindi maaaring ibenta hanggang isang taon pagkatapos ng petsa ng pagbili.

3. Bumili ng I-bond sa halip na prepaying ang iyong mortgage.

Kung mayroon kang isang mortgage, malaki ang posibilidad na ang iyong rate ng interes ay mas mababa sa 8%. Ang huling beses interes ang mga rate sa 30-taong fixed-rate na mga mortgage ay higit sa 8% noong 2000. Nagpapakita ito ng pagkakataong arbitrage para sa mga may-ari ng bahay. Kung makakabili ka ng mga I-bond na nagbubunga ng 8% o 9%, walang dahilan para mabayaran nang maaga ang iyong mortgage sa pamamagitan ng pagsasagawa ng mga karagdagang pagbabayad sa prinsipal—kahit hindi mo pa nai-invest ang taunang maximum sa I-bond, na $10,000 bawat indibidwal , $20,000 para sa mag-asawa at $30,000 para sa mag-asawang may a pinagkakatiwalaan. Ang interes na kikitain mo sa I-bond na iyon ay higit na hihigit sa interes na iyong iniipon paunang bayad iyong sangla.

Ang parehong lohika ay nalalapat sa a equity sa bahay linya ng kredito (HELOC). Sa pangkalahatan ay tutol ako sa paggamit ng leverage, ngunit maaaring makatuwiran na humiram ng cash mula sa iyong HELOC at pagkatapos ay i-invest ang pera sa isang I-bond. Ayon sa Bankrate.com, maraming HELOC mga rate ay mababa pa sa 4%. Kung ang rate ng interes sa iyong HELOC ay tumaas kaysa sa iyong I-bond, ibenta lamang ang I-bond at gamitin ang mga nalikom upang bayaran ang iyong utang sa bahay.

Bagama't ang diskarteng ito ay nangangailangan ng ilang pagsisikap—kabilang ang pagbibigay pansin sa mga rate ng interes—ang kabayaran ay hindi gaanong mahalaga. Kung ang iyong HELOC ay may rate ng interes na 3% at kumikita ka ng 8.5% sa mga I-bond sa susunod na 12 buwan, lalabas ka nang maaga ng $1,650 sa isang $30,000 na I-bond na pamumuhunan, at iyon ay para lamang sa isang taon.

4. Patakbuhin ang matematika sa mga pautang sa mag-aaral.

Ang average na rate ng interes sa mag-aaral pautang, parehong pederal at pribado, ay 5.8%. Ang average ay 4.12% para sa mga federal student loan. Ang matematika na nalalapat sa mga mortgage at HELOC ay nalalapat din sa mga pautang ng mag-aaral. Dahil sa mga makatas na ani sa I-bond, maaaring sulit na gawin ang pinakamababang pagbabayad sa iyong mga student loan at i-invest ang iba sa I-bond. Muli, ang diskarte na ito ay maaaring baligtarin kung ang mga rate ng interes ng I-bond ay mas mababa kaysa sa iyong mga pautang sa mag-aaral.

5. Isaalang-alang ang pagbuo ng isang I-bond na 'war chest' para sa pagreretiro.

Kung papasok tayo sa isang bagong panahon ng mas mataas na inflation—sabihin nating 4% hanggang 5% bawat taon—maaaring sulit itong itaas ang isang I-bond war chest. Maliban kung ang limitasyon sa pagbili sa I-bond ay elebado, magtatagal ang pagbuo ng malaking portfolio ng I-bond. Ngunit ang naturang portfolio ay maaaring magkaroon ng maraming benepisyo, lalo na para sa mga retirees.

Ang inflation ay isa sa mga malalaking panganib para sa mga retirado, at kung mas matagal ang pagreretiro, mas malaki ang panganib. Halimbawa, ang taunang inflation rate na 5% sa loob ng 13 taon, ay magbabawas sa halos kalahati ng kapangyarihan sa pagbili ng dolyar. Ang mga stock ay nagbibigay ng ilang antas ng proteksyon sa inflation, ngunit sa halaga ng sequence-of-return risk. Pinoprotektahan ng I-bond ang dalawa pagpintog at pagkakasunud-sunod panganib. Ang isang malaking portfolio ng I-bond ay maaaring magbigay ng kita sa mga mahahalagang taon bago at pagkatapos magretiro, kapag ang sequence risk ay nasa pinakamataas nito. Gayundin, ang isang malaking paglalaan ng I-bond ay maaaring magpapahintulot sa mga retirado na humawak ng higit pang mga stock sa natitira sa kanilang portfolio nang hindi nawawalan ng labis na tulog. Higit pa rito, ang isang I-bond ay maaaring magsilbi bilang isang handa na mapagkukunan ng pagkatubig para sa mga shocks sa paggastos sa panahon ng pagreretiro.

Paano gumawa ng isang I-bond war chest? Sabihin mong kasal ka at 10 taon mula sa pagreretiro. Kung nag-set up ka ng trust, maaari kang bumili ng $30,000 sa isang taon sa I-bond sa susunod na 10 taon. Sa ilang pagpaplano ng buwis, maaari mong taasan ang limitasyong iyon sa $35,000 sa isang taon, dahil ang karagdagang $5,000 sa mga papel na I-bond ay maaaring mabili bawat taon gamit ang iyong refund ng buwis.

Nangangahulugan iyon na, lahat ng sinabi, ikaw at ang iyong asawa ay maaaring bumili ng hanggang $350,000 sa mga I-bond sa loob ng 10 taon, tiwala na ang mga dolyar na iyon ay magpapanatili ng kanilang inflation-adjusted value. Kung magretiro ka na may mga stock sa lahat ng oras na pinakamataas, maaari kang humawak sa iyong mga I-bond at magbenta ng mga stock upang makabuo ng kita. Ngunit kung ang mga stock ay nasa mga tambakan, maaari mong simulan ang pag-liquidate ng iyong mga I-bond, na nagbibigay ng oras sa iyong stock portfolio upang mabawi.

Ang artikulong ito ay unang lumitaw Mapagpakumbaba Dolyar at muling nai-publish nang may pahintulot.

Si John Lim ay isang manggagamot at may-akda ng “How to Raise Your Child's Financial IQ,” na available bilang parehong libreng PDF at Papagsiklabin edisyon. Sundan si John sa Twitter @JohnTLim at tingnan ang kanyang kanina kalakal.