Halos lahat ng mga market heavyweights ay nag-ulat ng pananalapi ng Q3, ngunit sa Miyerkules (Nobyembre 16) ay makikita ang isang matalo na behemoth na nasa ilalim ng spotlight ng kita.
Nvidia (NVDA) ay maghahatid ng ulat nito sa F3Q na sumasakop sa isang hindi pamilyar na lugar. Sa matinding kaibahan sa mga nagdaang taon, ang mga share ng kumpanya ay nasa negatibong teritoryo ng 43%, na pinababa ng mga malungkot na benta sa Gaming at lumalambot na mga trend ng Data Center na naapektuhan ng bagong paghihigpit sa pag-export ng mga advanced na data center chips sa China. Ang mga ito ay nakatakdang makaapekto sa mga benta ng data center ng hanggang $400 milyon sa quarter.
Dahil dito, papunta sa print, Oppenheimer's Rick Schafer nakikita ang isang "soft setup" para sa F3Q/F4Q (Oktubre/Enero quarters).
Marunong sa segment, dahil sa mga push-out ng enterprise project at mga paghihigpit sa pag-export ng US na sumasalungat sa "matatag na paggastos ng US hyperscale," inaasahan na ngayon ni Schafer ang Data Center (na bumubuo ng 57% ng mga kita) na tataas ng 19% year-over-year ngunit bumaba ng 9% sunud-sunod. .
Tulad ng para sa Gaming, hindi pa natatagalan ang pangunahing nagwagi ng tinapay ng Nvidia ngunit ngayon ay nagkakaloob ng humigit-kumulang 30% ng mga kita, ang inaasahan ay para sa "pagwawasto upang magpapatuloy" sa 1H23, na ang pamamahala ay nakikipagtulungan na ngayon sa mga kasosyo sa channel upang "masunog ang labis na imbentaryo." Sa kalamangan, itinatampok ang "katatagan" ng mga hardcore na pagganap/mahilig sa mga manlalaro, ang kamakailang inilunsad na RTX 4090 ay nabili na, na maliwanag na natanggap nang mabuti.
Sa ibang lugar, ang Auto division ay inaasahang magpapakita ng year-over-year improvement na 66%. Bagama't ang segment ay kumakatawan lamang sa 3% ng kabuuang mga kita, itinuturing ito ng Schafer na isang "pangunahing haligi" ng paglago sa hinaharap, kasama ang umuusbong na negosyo ng sasakyan na pinangungunahan ng "pagtaas ng ADAS adoption."
Bagama't ang malapit na panahon ay nagpapakita ng mga patuloy na paghihirap, isinasaalang-alang ni Schafer ang kasalukuyang mga headwinds bilang "pansamantala," sa paniniwalang ang thesis ng paglago ng istruktura na pinangungunahan ng AI ng kumpanya ay nananatiling "buo."
"Ang NVDA ay may itinatag na DC AI hardware/software ecosystem," ang buod ng 5-star analyst. “Inaasahan namin ang mgmt. upang magamit ang posisyon ng pamumuno ng NVDA sa mabilis/materyal na mga nadagdag sa bahagi ng CPU kasunod ng 1H launch ni Grace na nakabase sa ARM.
Sa pangkalahatan, sinabi ni Schafer na nananatili siyang "pangmatagalang mamimili," at inuulit ang isang Outperform (Buy) na rating sa mga pagbabahagi ng NVDA. Ang rating na iyon ay may kasamang $225 na target na presyo, na nagmumungkahi na ang mga pagbabahagi ay mayroon na ngayong puwang para sa 34% na paglago sa isang taong abot-tanaw. (Para mapanood ang track record ni Schafer, pindutin dito)
Sa nakalipas na 3 buwan, 31 analyst ang nakakuha ng mga review ng NVDA, na bumagsak bilang 23 hanggang 8 pabor sa Buys over Holds, lahat ay nagtatapos sa isang moderate Buy consensus rating. Ang average na target ay kasalukuyang nasa $191.96, na nagbibigay ng puwang para sa ~15% share appreciation sa mga darating na buwan. (Tingnan ang pagtataya ng stock ng Nvidia sa TipRanks)
Upang makahanap ng magagandang ideya para sa stock ng stock sa kaakit-akit na mga pagpapahalaga, bisitahin ang TipRanks ' Pinakamahusay na Stocks na Bilhin, isang bagong inilunsad na tool na pinagsama ang lahat ng mga pananaw sa equity ng TipRanks.
Pagwawaksi: Ang mga opinyon na ipinahayag sa artikulong ito ay ang mga itinampok na analisador. Inilaan ang nilalaman na gagamitin para sa mga layuning pang-impormasyon lamang. Napakahalagang gawin ang iyong sariling pagsusuri bago gumawa ng anumang pamumuhunan.
Pinagmulan: https://finance.yahoo.com/news/nvidia-under-microscope-ahead-earnings-162849270.html