Opinyon: Ang mga rate ng seguro sa Florida ay halos dumoble sa loob ng limang taon, ngunit ang mga kompanya ng seguro ay nalulugi pa rin — at ang dahilan ay mas mapanlinlang kaysa sa mga bagyo

Ano ang nagpapahirap sa mga tagaseguro sa Florida na mabuhay?

Ang mga rate ng seguro ng Florida ay mayroon halos doble sa nakalipas na limang taon, ngunit ang mga kompanya ng seguro ay nalulugi pa rin sa tatlong pangunahing dahilan.

Ang isa ay ang tumataas na panganib sa bagyo. Ang Hurricanes Matthew (2016), Irma (2017) at Michael (2018) ay pawang mapanira. Ngunit ang maraming pinsala ng bagyo sa Florida ay mula sa tubig, na sakop ng Programa sa Seguro sa Pambansang Baha, sa halip na sa pamamagitan ng pribadong insurance sa ari-arian.

Ang isa pang dahilan ay tumataas ang presyo ng reinsurance – iyon ang insurance para sa mga kompanya ng seguro na tutulong kapag tumaas ang mga claim.

Ngunit ang pinakamalaking dahilan ay ang "pagtatalaga ng mga benepisyo” problema, kinasasangkutan ng mga kontratista pagkatapos ng bagyo. Ito ay bahagyang unlang at bahagyang sinasamantala ang maluwag na regulasyon at mga desisyon ng korte na nakaapekto sa mga kompanya ng seguro.

Sa pangkalahatan, ganito ang hitsura: Kakatok ang mga kontratista sa mga pinto at sasabihing makakakuha sila ng bagong bubong sa may-ari ng bahay. Ang halaga ng isang bagong bubong ay maaaring $20,000-$30,000. Kaya, sinisiyasat ng kontratista ang bubong. Kadalasan, wala talagang masyadong pinsala. Nangangako ang kontratista na aasikasuhin ang lahat kung itatalaga ng may-ari ng bahay ang kanilang benepisyo sa seguro. Pagkatapos ay maaaring kunin ng mga kontratista ang anumang gusto nila mula sa kompanya ng seguro nang hindi nangangailangan ng pahintulot ng may-ari ng bahay.

Kung ang kompanya ng seguro ay nagpasiya na ang pinsala ay hindi aktwal na sakop, ang kontratista ay nagsusumbong.

Kaya ang mga kompanya ng seguro ay natigil sa pakikipaglaban sa kaso o pag-aayos. Alinmang paraan, ito ay magastos.

Ang ibang mga demanda ay maaaring may kinalaman sa mga may-ari ng bahay na walang insurance sa baha. Tanging tungkol 14% ng mga may-ari ng bahay sa Florida ay nagbabayad para sa seguro sa baha, na kadalasang magagamit sa pamamagitan ng pederal na Programa ng Pambansang Seguro sa Baha. Ang ilan na walang seguro sa baha ay magsasampa ng mga claim sa pinsala sa kanilang kumpanya ng seguro sa ari-arian, na nangangatwiran na ang hangin ang sanhi ng problema.

Gaano kalawak ang problema ng mga demanda na ito?

Sa pangkalahatan, ang mga numero ay medyo kapansin-pansin.

Humigit-kumulang 9% ng mga claim sa ari-arian ng may-ari ng bahay sa buong bansa ay inihain pa sa Florida 79% ng mga demanda may kaugnayan sa mga claim sa ari-arian ay inihain doon.

Ang legal na gastos noong 2019 ay higit sa $ 3 bilyon para sa mga kompanya ng seguro na lumalaban lang sa mga demanda na ito, at ipapasa lahat iyon sa mga may-ari ng bahay sa mas mataas na gastos.

Ang mga kompanya ng seguro ay nagkaroon ng higit sa $1 bilyon ang pagkawala ng underwriting sa 2020 at muli sa 2021. Kahit na tumataas nang husto ang mga premium, nalulugi pa rin sila sa Florida dahil dito. At iyon ang bahagi ng dahilan kung bakit maraming mga kumpanya ang nagpasya na umalis.

Ang pagtatalaga ng mga benepisyo ay malamang na mas laganap sa Florida kaysa sa karamihan ng ibang mga estado dahil mas maraming pagkakataon mula sa lahat ng pinsala sa bubong mula sa mga bagyo. Ang regulasyon ng estado ay medyo mahina din. Ito ay maaaring maayos ng lehislatura, ngunit nangangailangan ito ng oras at ang mga grupo ay naglo-lobby laban sa pagbabago. Matagal bago magpasa ng batas na nagsasabing ang kailangang limitahan ang bayad sa abogado.

Gaano kalala ang sitwasyon para sa mga tagaseguro?

Nakita namin ang tungkol sa isang dosenang kumpanya ideklarang insolvente o umalis mula noong unang bahagi ng 2020. Hindi bababa sa anim ang bumaba ngayong taon lang.

Tatlumpu pa ang nasa listahan ng panonood ng Florida Office of Insurance Regulation. Humigit-kumulang 17 sa mga iyon ang malamang na o na-downgrade mula sa A rating, ibig sabihin, hindi na sila itinuturing na nasa mabuting kalusugan sa pananalapi.

Ang mga pagbaba ng rating ay may mga kahihinatnan para sa real-estate market. Upang makakuha ng pautang mula sa mga pederal na nagpapahiram ng mortgage Freddie Mac at Fannie Mae, kailangan may insurance ka. Ngunit kung ang isang kompanya ng seguro ay ibinaba sa ibaba ng A, hindi ito tatanggapin nina Freddie Mac at Fannie Mae.

Itinatag ng Florida ang isang $2 bilyong reinsurance fund sa Mayo na makakatulong sa mas maliliit na kompanya ng seguro sa mga sitwasyong tulad nito. Kung sila ay na-downgrade, ang reinsurance ay maaaring kumilos tulad ng pag-co-sign ng loan upang tanggapin ito ng mga nagpapahiram ng mortgage.

Ngunit ito ay isang napaka-babasagin na merkado.

Si Ian ay maaaring isa sa mga pinakamamahal na bagyo sa kasaysayan ng Florida. Nakita ko ang mga pagtatantya ng $40 bilyon hanggang $60 bilyon ang pagkalugi. Hindi na ako magtataka kung aalis ang ilan sa mga kumpanyang iyon sa listahan ng panonood pagkatapos ng bagyong ito. Iyan ay maglalagay ng higit pang presyon Seguro sa Ari-arian ng mga Mamamayan, ang insurer ng estado ng huling paraan.

Iminumungkahi ng ilang headline na ang insurer of last resort ng Florida ay nagkakaproblema din. Nanganganib ba talaga ito, at ano ang ibig sabihin nito para sa mga residente?

Ang mga mamamayan ay hindi nahaharap sa pagbagsak, per se. Ang problema sa Citizens ay ang ang mga numero ng patakaran ay karaniwang lumaki pagkatapos ng isang krisis dahil habang ang ibang mga insurer ay napupunta sa negosyo, ang kanilang mga patakaran ay lumilipat sa mga Mamamayan. Ibinebenta nito ang mga patakarang iyon sa mas maliliit na kumpanya, pagkatapos ay darating ang isa pang krisis at tumaas muli ang mga numero ng patakaran nito.

Tatlong taon na ang nakalilipas, ang mga Mamamayan ay nagkaroon kalahating milyong patakaran. Ngayon, mayroon na dalawang beses iyon. Ang lahat ng mga kompanya ng insurance na ito na umalis sa nakalipas na dalawang taon, ang kanilang mga patakaran ay inilipat sa Mga Mamamayan.

Magiging magastos si Ian, ngunit ang Citizens ay mapula sa pera ngayon dahil nagkaroon ito ng maraming pagtaas ng premium at binuo ang mga reserba nito.

Marami ring backstops ang mga mamamayan.

Mayroon itong Florida Hurricane Catastrophe Fund, itinatag noong 1990s pagkatapos ng Hurricane Andrew. Ito ay tulad ng reinsurance, ngunit ito ay tax-exempt kaya mas mabilis itong makabuo ng mga reserba. Kapag naabot na ang trigger, maaaring pumunta ang Citizens sa catastrophe fund at mabayaran.

Higit sa lahat, kung maubusan ng pera ang Citizens, may awtoridad itong magpataw ng surcharge sa mga patakaran ng lahat – hindi lang sa sarili nitong mga patakaran, kundi sa mga patakaran sa insurance sa buong Florida. Maaari rin itong magpataw ng mga surcharge sa ilang iba pang uri ng insurance, gaya ng life insurance at auto insurance. Pagkatapos ng Hurricane Wilma noong 2005, nagpataw ang mga Mamamayan isang 1% surcharge sa lahat ng patakaran ng may-ari ng bahay.

Ang mga surcharge na iyon ay maaaring makapagpiyansa sa mga Mamamayan sa ilang antas. Ngunit kung ang mga payout ay nasa sampu-sampung bilyong dolyar na pagkalugi, malamang na makakakuha din ito ng bailout mula sa estado.

Kaya, hindi ako nag-aalala para sa mga Mamamayan. Kakailanganin ng mga may-ari ng bahay ang tulong, gayunpaman, lalo na kung hindi sila nakaseguro. Inaasahan kong aaprubahan ng Kongreso ang ilang espesyal na pagpopondo, tulad ng ginawa nito sa nakaraan para sa mga bagyo tulad ng Katrina at Mabuhangin, upang magbigay ng tulong pinansyal para sa mga residente at komunidad.

Si Shahid S. Hamid ay isang propesor sa pananalapi sa Florida International University sa Miami. Ito ay unang inilathala ng Ang pag-uusap - "Ang malaking dahilan kung bakit nabigo ang mga kompanya ng seguro sa Florida ay hindi lamang panganib sa bagyo – ito ay pandaraya at mga demanda".