Reverse Mortgage kumpara sa Forward Mortgage: Ano ang Pagkakaiba?

Reverse Mortgage vs. Forward Mortgage: Isang Pangkalahatang-ideya

Kung hindi ka pa nakarinig ng forward mortgage, may dahilan iyon. Ang termino ay tumutukoy sa mga tradisyunal na mortgage at bihirang ginagamit, maliban kung ihahambing sa a reverse mortgage. Kung pupunta ka sa isang forward o reverse mortgage ay depende sa kung nasaan ka sa puntong ito ng iyong buhay—sa personal at pinansyal.

Kung ikaw ay wala pang 62 taong gulang, ang pinakamalapit na katumbas ng isang reverse mortgage ay a linya ng equity ng bahay ng kredito (HELOC). Ito ay isang nakatakdang halaga ng pera na maaari mong makuha sa anumang oras, para sa anumang dahilan. Gayunpaman, ang iyong tahanan ay nagsisilbing collateral para sa isang HELOC.

Ang parehong mga forward at reverse mortgage ay mahalagang malaking pautang na ginagamit ang iyong tahanan bilang panggarantiya—at ang mga ito ay mga pangunahing pinansiyal na pangako. Ang isang mag-asawa ay maaaring gumamit ng isang solong bahay bilang collateral dalawang beses sa isang buhay, pagkuha ng isang forward mortgage sa pagbili at pagkatapos, mga dekada mamaya, isang reverse mortgage.

Reverse Mortgage

Ang mga reverse mortgage ay kinokontrol ng pederal na pamahalaan upang maiwasan ang mga mandaragit na nagpapahiram na mahuli ang mga senior citizen. Gayunpaman, hindi mapipigilan ng gobyerno ang mga senior citizen na lokohin ang kanilang sarili.

Maaaring makuha ng mga may-ari ng bahay ang buong halaga ng loan bilang isang lump sum sa settlement, na walang mga paghihigpit sa paggamit nito. Ang inaasahan ay babayaran nila ang kanilang mga hindi pa nababayarang utang at gagamitin ang anumang natitirang pondo upang madagdagan ang iba pang pinagkukunan ng kita. Maaari ding piliin ng mga may-ari ng bahay na kunin ang pera bilang buwanang annuity o linya ng kredito.

Ang naipon na utang at interes sa isang reverse mortgage, kasama ang mga gastos, ay dapat bayaran kapag ang may-ari ng mortgage ay lumipat, nagbebenta ng bahay, o namatay. Ito ay maaaring mangahulugan na ang mga tagapagmana ay kailangang magbayad ng utang.

Mayroong isang tala na madaling gamitin sa mamimili: maaaring hindi humingi ang bangko isang pagbabayad na lumampas sa halaga ng bahay. Binabawi ng bangko ang pagkawala sa pamamagitan ng isang pondo ng seguro na isa sa mga gastos ng reverse mortgage. Ang Kagawaran ng Pabahay at Pagpapaunlad ng Lungsod (HUD), na nangangasiwa sa nangingibabaw na reverse mortgage program, ay lumipat noong taglagas ng 2017 upang suportahan ang pondo ng insurance na iyon.

Ipasa ang Mortgage

Kung ikukumpara sa karaniwang 30-taong mortgage, ang mga borrower ay maaaring makakuha ng mas mahusay na rate ng interes at makatipid ng malaking halaga sa interes sa paglipas ng panahon kung sila ay pupunta para sa isang 10- o 15-taong mortgage. Gayunpaman, nangangailangan iyon ng isang patas na antas ng kumpiyansa na ang iyong kita at mga gastos ay mananatiling matatag o mapabuti sa mga darating na taon.

Ang sistema ng mortgage ay batay sa pag-aakalang tumataas ang halaga ng real estate sa paglipas ng panahon. Ang katotohanang iyon ay napatunayang mali nang ang sumambulat ang housing bubble noong 2008. Noong Agosto 2022, 2.9% ng mga nakasangla na bahay sa Amerika—o isa sa 34—ay "seryosong nasa ilalim ng tubig," ayon sa isang survey ng ATTOM Data Solutions. Nangangahulugan iyon na ang kanilang mga may-ari ay dapat magpatuloy na magbayad ng napalaki na mga sangla o magbayad sa kanilang mga bangko ng 25% o higit pa sa tinatayang halaga ng kanilang mga tahanan kapag sila ay nagbebenta.

Sa pagsasalita tungkol sa pagkakaroon ng problema, sa panahon ng pag-unlad ng pabahay, naging karaniwan para sa mga may-ari ng bahay na makakuha ng isang linya ng kredito, gamit ang kanilang bahay bilang collateral, bilang karagdagan sa kanilang mga mortgage. Parehong inakala ng mga may-ari ng bahay at ng kanilang mga tagabangko na magpapatuloy ang makabuluhang pagtaas sa mga halaga ng bahay. Nang dumating ang bust, ang mga may-ari ng bahay ay natigil na hawak ang dobleng utang para sa mortgage at ang linya ng kredito.

Noong Agosto 2022, inilabas ng ATTOM Data Solutions ang US Home Equity at Underwater Report nito para sa ikalawang quarter ng 2022. Ibinunyag nito na ang mga ari-arian sa ilalim ng dagat ay binubuo ng 2.9% ng lahat ng nakasangla na ari-arian sa US, bumaba mula sa 3.2% noong unang quarter ng 2022.

Reverse Mortgage vs. Forward Mortgage Halimbawa

Isang mag-asawa, bawat isa ay mga 30 taong gulang, ang bumili ng bahay na may maliit na paunang bayad. Nangangako silang babayaran ang pera sa maliliit na buwanang pagtaas ng prinsipal at interes sa loob ng isang panahon. Tradisyunal na pamantayan ang tatlumpung taon.

Makalipas ang mahigit 30 taon, ang parehong mag-asawa ay nakatira sa iisang bahay, na nabayaran nang buo ang sangla. Kahit sa kanilang pinagsamahan Sosyal na kaligtasan benepisyo at pagtitipid sa pagreretiro, mahirap mabuhay, kaya kumuha sila ng reverse mortgage. Wala silang babayaran nang maaga at makakakuha ng buwanang tseke para madagdagan ang kanilang kita. Sa katunayan, hindi nila binabayaran ang mortgage o ang interes at mga gastos na naipon sa paglipas ng mga taon. Gayunpaman, ang kanilang mga tagapagmana ay dapat gawin ito sa hinaharap, alinman sa pamamagitan ng pagbebenta ng bahay ng pamilya o sa isang lump sum.