Isang bagay na dapat ipagsaya ng mga mamumuhunan sa bagong taon: kahit 2022 ay tapos na. Ang bear market nitong nakaraang taon ay mahirap sa mga account ng mga namumuhunan. Ang mga index ay hindi ganap na nagpapakita ng pagkawasak sa ilan sa mga dating paglago darlings sa ilang mga portfolio. Dagdag pa, ang kabagsikan at pagkasumpungin ay maaaring madaling ilagay ang mga mangangalakal sa natalong dulo ng isang trend nang maraming beses sa buong 2022.
Narito kung paano namin pinangangasiwaan ang 2022 bear market mula sa a ugoy kalakalan pananaw. Ang aming pangunahing pokus ay sa kaligtasan ng buhay.
X
Pagbabawas ng Exposure Sa Isang Bear Market
Ang landas sa pagpapalago ng pangmatagalang kayamanan ay hindi karaniwang napupunta sa isang tuwid na linya. Maraming mga taluktok at labangan sa daan. Sa pamamagitan ng paglalapat ng ilang mga prinsipyo sa market-timing, ang aming layunin sa swing trading ay lumahok nang higit pa sa upside at bawasan ang aming mga drawdown sa downside. Ang mga kalaban ng market timing ay nangangatwiran na ito ay napakahirap makamit. Ang pagbabawas ng pagkakalantad sa panahon ng isang bear market, ipinaglalaban nila, ang mga panganib na mawalan ng masyadong maraming lupa kapag ang merkado ay hindi maiiwasang lumiko.
May punto sila kung ikaw ay nagsusumikap para sa pagiging perpekto. Ngunit hindi mo kailangang tawagan ang pinakamataas na tuktok ng isang bull market o ibaba ng isang bear market upang makagawa ng makabuluhang pagkakaiba sa iyong mga resulta. Lalo na sa pagbaba ng iyong pagkasumpungin. Isaalang-alang ang tsart na ipinakita para sa pagganap ng aming produkto ng SwingTrader kumpara sa S&P 500 noong 2022 bear market. Ang linya sa itaas ay nagpapakita kung paano SwingTrader karaniwang nanatiling flat sa buong taon, habang ang ilalim na linya ay nagpapakita ng masakit na pagkilos sa S&P 500.
Paano namin nagawa ang outperformance? Sa isang malaking antas, ito ay dahil sa nabawasang pagkakalantad tulad ng ipinapakita ng area graph sa pinakailalim ng chart.
Ang outperformance ay nagsimula halos kaagad noong 2022. Dahil sa nabawasan na exposure noong Enero, ang SwingTrader ay tumaas (1.2%) habang ang S&P 500 ay bumaba ng 5.3% para sa buwan (1).
Paano natin nalaman na bawasan ang pagkakalantad? Una, ang isa sa aming mga diskarte sa swing trading ay ang pagpapalakas ng mga kita. Ang susunod na bahagi ay kritikal. Kung hindi ka nakakahanap ng mga bagong stock at setup para palitan ang iyong mga nabentang posisyon, magkakaroon ka ng mas mababang exposure. Ito ay nangyayari halos natural.
Bear Market Rally
Paano kapag lumiliko ang merkado? Ang S&P 500 ay nagkaroon ng malakas na rally noong Marso (2) tumataas ng 3.6% para sa buwan. Ang aming pinababang pagkakalantad ay humantong sa hindi magandang pagganap na may pakinabang na 1.3% lamang. Ngunit pagkatapos ay ang parehong bagay ang nangyari. Nagbenta kami nang malakas at wala kaming nakitang mga bagong setup para palitan ang mga lumang stock. Bilang isang resulta, natapos namin ang higit na pag-iwas sa pagbagsak hanggang sa mga mababang Hunyo (3).
Ang parehong pattern ay naulit ang sarili nito sa July bear market rally habang ang SwingTrader ay gumawa ng mataas para sa taon (4). Kahit na ang aming mga natamo ay katamtaman, kami ay nasa isang magandang posisyon upang gumawa ng mataas sa pamamagitan ng hindi gaanong paglahok sa downside. Kung nagpatuloy nang mas mataas ang trend, mas maraming setup ang magpapalaki sa aming exposure. Sa halip ang S&P 500 ay gumawa ng mga bagong lows noong Oktubre (5) at muli naming ibinigay ang maliit na lupa sa downside.
Isang Mahirap na Pagtatapos ng Taon Ngunit Panalo Pa Rin
Ang rally sa huling quarter ay mas mahirap laruin. Nagsimula ito sa maraming pinakamaraming natalo na mga stock na tumataas. Ang mga ulo ng balita ay nagpapataas ng pagkasumpungin at pagkalito.
Sa una, sinundan namin ang merkado ngunit ang aming nabawasan na exposure ay nabawasan din ang aming pagtaas (6). Ngunit sa pagitan ng pag-ikot ng sektor at pagkasumpungin ng headline, mabilis kaming naalog sa maraming posisyon para lang makita silang bumalik kaagad o makita ang ibang sektor na pumalit sa mga overnight jump. Ang pangwakas na resulta ay habang ang S&P 500 ay nakakuha ng mahina kaming bumagsak (7).
Sa pagtatapos ng taon, nagsimula ring bumagsak ang S&P 500 at muli ang aming nabawasan na pagkakalantad ay nagligtas sa amin. Sa pagtatapos, ang S&P 500 ay bumaba ng 19.4% para sa taon habang ang SwingTrader ay nakakita lamang ng 0.4% na pagbaba, karamihan sa dulo (8).
Kaya ano ang mangyayari kung mag-rally tayo ngayon? Makakahanap kami ng higit pang mga pagkakataon sa swing trading at tataas ang aming exposure. Malamang na mababa ang performance namin sa una habang pinapataas ang aming exposure. Ngunit kung magpapatuloy ang rally, magkakaroon tayo ng mga bagong paninda na nagpapanatili sa ating exposure na mas mataas at nagpapataas ng ating partisipasyon. Ang agwat ng outperformance sa panahon ng bear market ay magse-set up sa amin nang maganda para sa mga bagong mataas bago pa mabawi ng S&P 500 ang lupang nawala nitong nakaraang taon. Ang mas maliliit na drawdown ay maaaring magbayad ng malaking dibidendo para sa pangmatagalang paglago ng isang portfolio.
Higit pang mga detalye sa mga nakaraang trade ay naa-access ng mga subscriber at trialist sa SwingTrader. Libreng pagsubok ay magagamit. Sundin ang Nielsen sa Twitter sa @IBD_JNielsen.
MAAARI KA LAMANG NG:
Mga Pangunahing Kaalaman sa Diskarte sa Trading
Paano Laruin ang 2020 Bear Market: Lumabas At Manatili
MarketSmith: Pananaliksik, Tsart, Data At Pagtuturo sa Lahat sa Isang Lugar
Pinagmulan: https://www.investors.com/research/swing-trading/swing-trading-bear-market-survival-guide/?src=A00220&yptr=yahoo