Mga stock ng enerhiya outperformed noong nakaraang taon, na ang sektor sa pangkalahatan ay nakakakuha ng 59% sa isang taon kapag ang S&P 500 bumaba ng 19%. Iyan ay seryosong pagganap, ang uri na palaging magpapasaya sa mga mamumuhunan, at mayroon itong mga mangangalakal at analyst na parehong nanonood sa sektor ng enerhiya sa unang quarter ng 2023.
Sa ngayon, ang sektor ng enerhiya ay nagpipigil sa pagkilos. Lumilitaw na lumalamig ang inflation at ipinahiwatig ng Federal Reserve na maaaring tumagal ng mas mabagal na bilis para sa mga pagtaas ng interes sa hinaharap, parehong mga pag-unlad na nakinabang sa mga stock ng paglago kaysa sa mga paikot na bahagi tulad ng enerhiya.
Sa pag-asa, gayunpaman, malamang na makita natin ang pagtaas ng presyo ng langis sa pagtatapos ng 1H23. Binubuksan muli ng China ang ekonomiya nito, na magpapalaki ng demand, habang ang mga pag-export ng Russia, na nasira nang salakayin ng bansang iyon ang Ukraine noong nakaraang taon, ay tumaas pabalik sa halos antas ng pre-war. Ang pana-panahong pagtaas ng demand sa US, sa panahon ng hilagang hemisphere ng tagsibol at tag-araw, ay susuportahan din ang mga presyo - at malamang na makikita iyon sa mga presyo ng pagbabahagi.
Laban sa backdrop na ito, tinitingnan ng mga analyst ng Wall Street ang sektor ng enerhiya, naghahanap ng mga stock na nakahanda para sa mga pakinabang - sa pagkakasunud-sunod ng 40% o mas mahusay. Ang mga potensyal na pakinabang ng ganoong kadakilaan ay nararapat sa pangalawang pagtingin, at kinuha namin ang mga detalye sa dalawang ganoong pangalan.
Mga Kasosyo sa Enerhiya ng TXO (TXO)
Ang unang stock ng enerhiya na titingnan natin ay bago sa mga pampublikong pamilihan, na gaganapin ang IPO nito ngayong taon lamang. Ang TXO Energy Partners ay tumatakbo bilang isang limitadong master partnership, na may mga operasyon sa Permian basin ng Texas-New Mexico at ang San Juan basin ng New Mexico-Colorado. Nakatuon ang kumpanya sa kumikitang pagsasamantala ng mga kumbensyonal na site ng langis at gas sa mga lugar ng pangunahing operasyon nito.
Ang TXO Energy Partners ay may magkakaibang portfolio ng mga karaniwang asset na sumasaklaw sa iba't ibang uri ng mga paraan ng produksyon ng hydrocarbon. Kabilang dito ang produksyon ng coalbed methane, na pangunahing matatagpuan sa San Juan Basin, gayundin ang produksyon na nakabatay sa tubig at CO2, na pangunahing matatagpuan sa Permian Basin. Noong Hulyo 1, 2022, ang kabuuang napatunayang reserba ng kumpanya ay 143.05 milyong bariles ng katumbas ng langis, na may 38% ng mga reserba ay langis at 82% ay binuo.
Nagbukas ang stock para sa pangangalakal noong Enero 27. Nakita ng IPO ang pagbebenta ng 5 milyong karaniwang mga yunit, at nang magsara ito, noong Pebrero 6, inihayag ng kumpanya na ginamit ng mga underwriter ang kanilang opsyon para sa pagbili ng karagdagang 750,000 karaniwang pagbabahagi. Sa pangkalahatan, itinaas ng IPO ang $115 milyon sa kabuuang kabuuang kita. Ang stock ay kasalukuyang naka-presyo sa $23.74, para sa isang 8% na pagtaas mula sa unang araw na halaga ng pagsasara nito.
Sinasaklaw ang bagong pampublikong stock na ito para kay Raymond James, nakikita ng 5-star analyst na si John Freeman ang non-fracking profile nito bilang isang potensyal na net asset.
"Ang batayang rate ng pagbaba ng TXO ay isang tunay na pagkakaiba-iba kumpara sa mga kapantay," Freeman opined. "Ang TXO ay nagpapalakas ng isang peer-leading ~9% taunang rate ng pagbaba ng base, isang produkto ng kumbensyonal na base ng asset nito. Nagbibigay-daan ito sa kaunting pamumuhunan sa kapital (kamag-anak sa mga kapantay) upang mapanatili at mapalago ang mga antas ng produksyon (walang panlabas na financing na kailangan upang pondohan ang capex, salungat sa mga makasaysayang E&P MLP), na nagsasalin sa mas mataas na profile ng libreng cash flow kumpara sa mga hindi kinaugalian na mga kapantay.
Ang analyst ay isa ring malaking tagahanga ng management team, at sinabing: “Lahat ng management team ng TXO ay humawak ng mga senior position sa XTO Energy bago ang pamunuan ng TXO. Sa katunayan, mula sa IPO hanggang XOM sale, nakamit ng XTO ang ~26% na taunang pagbabalik, na nalampasan ang S&P ng humigit-kumulang 8x sa panahong iyon. Mula sa teknikal na pananaw, ang management team ng TXO ay nag-operate sa mahigit 15 US shale basin na may maraming dekada ng karanasan.”
Alinsunod sa malakas na paninindigang ito, inilalarawan ng Freeman ang mga pagbabahagi ng TXO bilang isang Strong Buy. Ang kanyang target na presyo, na itinakda sa $34, ay nagmumungkahi na mayroon itong isang taong pagtaas ng potensyal na ~43%. (Para mapanood ang track record ni Freeman, pindutin dito)
Bumaling ngayon sa natitirang bahagi ng Kalye, ang iba pang mga analyst ay nasa parehong pahina. Sa 100% na suporta sa Kalye, o eksaktong 3 Buy rating, nagkakaisa ang pinagkasunduan: Ang TXO ay isang Strong Buy. Ang $33.33 na average na target ng presyo ay nagdadala ng upside potential sa 40%. (Tingnan Pagtataya ng stock ng TXO)
Diamond Offshore Drilling (DO)
Ang pangalawang stock ng enerhiya na titingnan natin ay isa pang kumpanya ng pagbabarena ng langis at gas, ang isang ito ay nakatuon sa mahirap na larangan ng oceanic hydrocarbon drilling. Ang Diamond Offshore ay nagpapatakbo ng isang fleet ng deepwater rig, kabilang ang parehong mga semisubmersible at dynamic na nakaposisyon na mga drillship. Ang ultra-deepwater rig ng kumpanya Karagatan Kagitingan ay ginawaran kamakailan ng $429 milyon na apat na taong kontratang proyekto sa Petrobras ng Brazil.
Ang Diamond Offshore ay nagdusa nang husto sa panahon ng corona pandemic, at pumasok sa mga paglilitis sa pagkabangkarote noong Abril ng 2020, sa ilalim ng Kabanata 11. Nakumpleto ng kumpanya ang muling pagsasaayos nito sa pananalapi upang lumabas mula sa Kabanata 11 na bangkarota noong Abril ng 2021, at ang DO ticker ay nagpatuloy sa pampublikong pangangalakal noong Marso ng 2022.
Makikita natin bukas ang resulta ng 4Q22 at buong taon ng Diamond, ngunit maaari nating balikan ang ulat nito sa 3Q22 para sa ideya kung saan nakatayo ang kumpanya. Para sa ikatlong quarter, iniulat ng Diamond ang pangalawang magkakasunod na quarter ng sunud-sunod na pagtaas ng kita, na may pinakamataas na linya na $226 milyon. Nagmarka ito ng 10% na pakinabang mula sa ikalawang quarter, habang tinatalo ang mga pagtatantya ng pinagkasunduan na $181.39 milyon. Sa ilalim na linya, lumipat ang Diamond mula sa Q2 na pagkawala ng 21.9 milyon, o 22 sentimo kada bahagi, sa isang netong kita na $5.5 milyon, o 5 sentimo sa bawat diluted na bahagi ng kita. Ito ay isang malaking tagumpay, dahil ang mga analyst ay umaasa sa isang pagkawala ng 31 cents sa isang bahagi.
Ito ay isang malakas na turnaround para sa kumpanya, at suportado ng malakas na pagganap mula sa mga operating rig ng kumpanya. Ang deepwater drilling rig fleet ng Diamond ay nagpakita ng 97.3% na kahusayan sa kita sa pangkalahatan, at ang Ocean BlackHawk nakakuha ng performance bonus ang rig nang makumpleto nito ang una nitong balon sa Senegal. Bilang karagdagan, ang drillship Kandila nagsimula ng isang mahalagang kontrata sa Gulpo ng Mexico, at sa taong ito ay maaaring makakita ng mga opsyon para sa hanggang pitong karagdagang balon.
Ang analyst na si David Anderson, ng UK banking giant Barclays, ay nakakuha ng coverage ng Diamond, at nakita niya na ang kumpanya ay may hawak na magandang posisyon upang makabuo ng mga pakinabang sa hinaharap.
“Pagkasunod ng isang taon ng paglipat noong 2022 pagkatapos nitong Abril 2021 na lumitaw mula sa pagkabangkarote, inaasahan naming bubuo ang DO ng makabuluhang paglago ng EBITDA mula 2023-2025 kasunod ng humigit-kumulang breakeven 2022. Ang taong ito ay magiging unang hakbang lamang, na mas mataas sa 2024 at 2025 na pangunahing hinihimok sa pamamagitan ng limang rig na naglunsad ng kontrata noong 2024… na nagpapakita ng magandang pagkakataon sa muling pagpepresyo,” isinulat ni Anderson.
Ang pangkalahatang masiglang paninindigan na ito ay humahantong kay Anderson na i-rate ang stock ng isang Sobra sa timbang (ibig sabihin, Bumili), na may $21 na target na presyo na nagpapahiwatig ng isang matatag na 79% na potensyal na pagtaas sa isang taon na abot-tanaw. (Para mapanood ang track record ni Anderson, pindutin dito)
Ang ilang mga stock ay lumilipad sa ilalim ng radar, at ang Diamond ay isa sa mga iyon. Ang Anderson ay ang tanging kamakailang pagsusuri ng analyst ng kumpanyang ito, at tiyak na positibo ito. (Tingnan Pagtataya ng stock ng brilyante)
Upang makahanap ng magagandang ideya para sa stock ng stock sa kaakit-akit na mga pagpapahalaga, bisitahin ang TipRanks ' Pinakamahusay na Stocks na Bilhin, isang tool na pinagsasama-sama ang lahat ng equity insight ng TipRanks.
Pagtanggi sa pananagutan: Ang mga opinyon na ipinahayag sa artikulong ito ay ang mga itinampok na analista lamang. Inilaan ang nilalaman na gagamitin para sa mga layuning pang-impormasyon lamang. Napakahalagang gawin ang iyong sariling pagsusuri bago gumawa ng anumang pamumuhunan.
Pinagmulan: https://finance.yahoo.com/news/time-buy-energy-stocks-over-004346462.html