Ang Dating Direktor ng FTX ay Umamin na Nagkasala sa Panloloko—SEC, CFTC File Civil Charges

Si Nishad Singh, dating pinuno ng engineering sa bankrupt crypto exchange FTX ay umamin ng guilty sa mga kasong kriminal noong Martes, ang ikatlong miyembro ng inner circle ng founder na si Sam Bankman-Fried na umamin sa mga ipinagbabawal na aktibidad na may kaugnayan sa FTX.

Sinabi ng abogado ni Singh na ang dating high-level na empleyado sa FTX ay sumang-ayon na umamin ng guilty sa mga kasong kriminal sa panahon ng paglilitis sa korte, Reuters iniulat, pagkatapos umano ni Singh nakipagpulong sa mga tagausig ng US upang talakayin ang isang potensyal na kasunduan sa pakikipagtulungan noong nakaraang buwan.

Si Singh ay umamin ng guilty sa wire fraud, conspiracy to commit wire fraud, money laundering, at conspiracy para dayain ang gobyerno ng US sa pamamagitan ng paglabag sa campaign finance laws. Sinabi ni Singh na alam niya ang maling pamamahala sa FTX noong kalagitnaan ng nakaraang taon at humingi ng paumanhin sa kanyang tungkulin sa pag-abuso sa mga pondo ng FTX.

Ang Securities and Exchange Commission (SEC) at ang Commodity Futures Trading Commission (CFTC) ay nagsampa ng mga kaso laban kay Singh kasunod ng kanyang guilty plea. Sinabi ni SEC Director of Enforcement Gurbir Grewal sa isang pahayag na ang ginawa ni Singh sa FTX ay “panloloko, dalisay at simple,” na tumutulong sa paggawa ng software code na humantong sa pagnanakaw ng mga pondo ng customer.

Si Bankman-Fried ay umamin na hindi nagkasala sa mga kasong kriminal na isinampa laban sa kanya para sa kanyang pamamahala sa FTX, isang nangungunang crypto exchange na bumagsak noong Nobyembre kasunod ng bank run sa exchange na na-trigger ng matinding pagbaba sa exchange token nito na FTT. Pinilit ng bank run ang FTX na aminin na hindi nito kayang igalang ang mga withdrawal ng customer at hindi humawak ng isa-sa-isang reserba ng mga asset ng customer.

Ang mga singil na kinakaharap ni Bankman-Fried ay mula sa money laundering hanggang sa wire fraud. Siya ay inakusahan ng maling paggamit ng bilyun-bilyong dolyar na halaga ng mga pondo ng customer upang mag-fuel ng mga kalakalan sa Alameda, bumili ng pribadong real estate, at mag-donate sa mga kampanyang pampulitika.

Ang mga pederal na tagausig ay nag-anunsyo ng mga karagdagang singil laban kay Bankman-Fried noong nakaraang linggo, na naghain ng superseding na akusasyon na detalyadong iligal na mga donasyong pampulitika na ginawa ng tagapagtatag ng FTX. Tinalakay din ng pumalit na sakdal kung paano umano na-access ng Bankman-Fried ang mga pondo ng customer sa pamamagitan ng Alameda, na umaasa sa code na nilikha. 

“Bankman-Fried […] sanhi ng paglikha ng mga lihim na butas sa computer code na pinalakas ang platform ng kalakalan ng FTX—mga butas na nagbigay-daan sa Alameda na magkaroon ng multi-bilyong dolyar na negatibong balanse sa FTX na alam ni Bankman-Fried na hindi mababayaran ni Alameda,” ang paratang ng sakdal.

Noong nakaraang Disyembre, inihayag ng mga tagausig sa Southern District ng New York na nakuha nila ang kooperasyon ng FTX co-founder na si Gary Wang at ex-CEO ng Alameda Research Caroline Ellison sa pagbagsak ng FTX, na parehong umamin ng guilty sa mga kasong kriminal.

“Kung nakilahok ka sa maling pag-uugali sa FTX o Alameda, ngayon na ang oras para unahan ito. Mabilis kaming gumagalaw, at ang aming pasensya ay hindi walang hanggan, "sabi ni US Attorney Williams sa isang video na sinamahan ng anunsyo.

Inakusahan ng SEC na gumanap ng papel si Singh sa maling pamamahala ng FTX sa araw ding iyon, nagke-claim sa isang kriminal na reklamo na sina Wang at Singh ay "ang mga nangungunang inhinyero na responsable sa pagsulat ng software code para sa FTX."

Ang reklamo sinasabing nakinabang ang Alameda mula sa “hindi nabunyag na mga feature ng platform ng FTX, na naka-embed sa software code na binuo ni Wang at iba pang mga inhinyero ng FTX, at nagbigay-daan sa Alameda na ilihis ang mga asset ng customer ng FTX.”

Ang mga feature na di-umano'y kasama ang mga nagbigay-daan sa Alameda na makakuha ng negatibong balanse sa account ng customer nito sa FTX, magtaas ng linya ng kredito na pinalawig sa Alameda na "epektibong naging walang limitasyon," at naglilibre sa kumpanya mula sa awtomatikong pag-liquidate kapag bumaba sa ibaba ng kinakailangang antas ng margin sa mga trade—mga tampok na wala sa ibang customer.