Ang Nangungunang Ehekutibo ng FTX ay Umamin na Magkasala sa Panloloko

Si Nishad Singh – ang dating pinuno ng engineering sa bangkarota na crypto exchange giant na FTX – ay umamin ng guilty sa anim na criminal charges na may kaugnayan sa kanyang aktibidad sa firm sa panahon ng pagdinig sa korte noong Martes.

Kasama sa mga krimen ng dating ehekutibo ang wire fraud, conspiracy to commit wire fraud, conspiracy to commit money laundering, at paglabag sa mga batas sa campaign finance. 

Isa pang Guilty FTX Executive

Ang pagsusumamo, iniulat ni Reuters, ay tinanggap ni US District Judge Lewis Kaplan at ang susunod sa isang listahan ng mga katulad na guilty admissions mula sa mga kapwa nakatataas sa crypto empire ni Sam Bankman-Fried. Alameda Research CEO Caroline Ellison at FTX co-founder Gary Wang pakiusap nagkasala sa maraming mga singil na may kaugnayan sa isang taon na pamamaraan ng panloloko sa FTX noong Disyembre. 

Ang balita ay nagsimulang kumalat na si Singh ay pagpaplano isang guilty plea mas maaga sa buwang ito, bilang bahagi ng plea deal sa mga federal prosecutor. Sinundan ito ng executive pasukan sa isang sesyon ng proffer kasama ang opisina ng abogado ng SDNY noong Enero – isang semi-pormal na talakayan kung saan may limitadong kaligtasan si Singh, at kung saan maaaring matukoy ng korte kung mayroon siyang kapaki-pakinabang na impormasyon na may kaugnayan sa kaso. 

Matapos matukoy na maaari siyang tumulong, bibigyan si Singh ng pagkakataon para sa isang plea deal - kung saan ang isang nasasakdal ay umamin ng pagkakasala at sumang-ayon na makipagtulungan sa mga tagausig bilang kapalit ng mas mababang sentensiya. 

Ang pagkakasangkot ni Singh sa di-umano'y pandaraya sa FTX ay mukhang matindi: Pagkatapos lumipat mula Alameda patungong FTX noong 2019, binago ng engineering chief ang software ng FTX noong 2020 upang pigilan Ang mga ari-arian ng Alameda ay mula sa awtomatikong pag-liquidate kung ang kanilang halaga ay bumaba sa ilalim ng isang tiyak na presyo. Ayon sa Reuters, isinama ni Singh ang isang komento sa code ng platform na may nakasulat na "Maging maingat na huwag mag-liquidate."

Ang mekanismong ito ay nauugnay sa naglo-load laban sa Bankman-Fried mula sa Securities and Exchange Commission (SEC), kung saan sinabi ng ahensya na ang Alameda ay mayroong "halos walang limitasyong linya ng kredito" sa FTX. Ang bagong CEO ng exchange, si John Ray, ay mayroon inaangkin na ang FTX ay nagbahagi ng balanse sa Alameda, at nawalan ng bilyun-bilyong dolyar habang nakikipagkalakalan sa mga asset ng customer. 

Bankman-Pririto nagpapanatili na hindi siya nagkasala ng anumang krimen na may kaugnayan sa pagbagsak ng FTX. 

Paglahok ni Singh

Bukod sa pag-exempt kay Alameda mula sa pagpuksa, tumulong si Singh na itago ang mga pananagutan ng trading desk, na inilipat ang mga ito sa isang lihim na Korean account na hindi madaling matukoy. Ang account na ito ay nagkaroon ng parehong mga pakinabang gaya ng sa pangunahing at mga sub-account ng Alameda sa FTX.

Tulad ng Bankman-Fried, si Singh ay nakabaon din sa isang iligal na pamamaraan ng donasyon na sumasaklaw sa iba't ibang kandidato sa pulitika at mga komite ng aksyon ng US, kasama ang kanyang kabuuang kontribusyon nagkakahalaga ng higit sa $8 milyon. Karamihan sa pera ngayon ay dapat na bumalik sa FTX bilang bahagi ng mga paglilitis sa pagkabangkarote nito, dahil ang karamihan sa mga ito ay inaasahang pera ng customer.