Ano ang isang Iceberg Order, Paano Ito Gumagana, at Paano Mo Ito Ginagamit?

Mga pangunahing takeaways:

• Ang iceberg order ay isang napakalaking order ng transaksyon na nahahati sa maliliit na packet na epektibong dumaan sa merkado.

• Kung walang iceberg order, ang pagpoproseso ng napakataas na halaga ng order ay maaaring magpataas ng panic sa loob ng anumang financial market at magdulot ng kawalan ng balanse.

pagpapakilala

Sa anumang uri ng merkado sa pananalapi, maaaring makaramdam ng gulat ang mga kalahok dahil sa iba't ibang dahilan. Habang nakararanas ng ganoong gulat, ang isang negosyante ay maaaring gumawa ng isang di-kaalaman na desisyon at pagsisihan ito sa bandang huli. Ngunit sa pinakamasamang sitwasyon, ang gulat na dulot ng anumang indicator o aktibidad ay maaaring magdulot ng kaguluhan sa buong merkado. Kaya't upang maiwasan ang ganitong uri ng sitwasyon, mayroong isang iceberg order.

Ang sitwasyon ng paggamit ng "order ng iceberg" ay katulad ng kasabihang "ang dulo ng iceberg." Katulad ng kasabihang nagmumungkahi ng maliit na bagay na nagtatago ng malaking implikasyon, itinago din ng mga iceberg order ang tunay na laki ng mga transaksyon para sa higit na kabutihan ng lahat ng kalahok sa merkado.

Suriin natin nang malalim ang paksang ito upang matuklasan kung ano ang tumutukoy sa pagkakasunud-sunod ng iceberg at kung paano ito gumagana.

Ano ang isang Iceberg Order?

Ang iceberg order ay isang serye ng mga transaksyon na maingat na isinasagawa ng isang kalahok sa merkado habang sumusunod sa isang lohikal at estratehikong plano. Para sa mga layunin ng pagpapasimple, mauunawaan natin ang isang "iceberg order" bilang isang malaking order ng kalakalan na nahahati sa ilang mas maliliit na chunks. Ang pagpapatupad ng maraming mga order na may maliit na halaga ay mas madali at mas kumikita kaysa sa pagtatapon ng isang order na may mataas na halaga.

Halimbawa:

Sa mga tuntunin ng cryptocurrency market, ipagpalagay na kailangan mong bumili o magbenta ng 50,000 bitcoin nang sabay-sabay. Ang kabuuang halaga ng naturang transaksyon ay makikita sa mga order book kahit na ano pa man dahil ang bawat transaksyon ay naitala sa blockchain. Higit pa rito, ang isang transaksyon sa antas na ito ay magkakaroon ng masamang epekto sa mas malawak na merkado ng crypto.

Upang mapagaan ang sitwasyong ito upang hindi mag-trigger ng panic sa buong merkado sa mga mangangalakal at mamumuhunan, kailangan mong hatiin ang parehong pagkakasunud-sunod sa mas maliit na sukat. Sa ganitong paraan, hindi binibigyang-pansin ng ibang mga kalahok sa merkado ang iyong aktwal na order habang ito ay dumadaan nang mahusay.

Bakit mahalaga ang mga order ng iceberg?

Tulad ng alam ng sinumang kalahok sa crypto market, nagkaroon ng pare-parehong bearish na sentimento sa buong 2022. Ito, bilang karagdagan sa pagkasumpungin at hindi mahuhulaan, ay naging mas mapanganib ang pag-dbbling sa crypto kaysa dati. Kahit na ang mga sikat na cryptos na karaniwang itinuturing na ligtas para sa pamumuhunan, tulad ng Bitcoin, ay bumaba din sa mga nakakadismaya na mababang halaga.

Bitcoin whale, isang grupo ng mga indibidwal na may hawak na malaking halaga ng BTC sa loob ng kanilang wallets, ay naghihintay sa pagbawi ng merkado upang gumawa ng isang hakbang. Kung ang mga naturang indibidwal ay bumili o nagbebenta ng isang malaking bilang ng mga cryptocurrencies, mayroon silang potensyal na makabuluhang guluhin ang merkado. Ang mga balyena ng Bitcoin at iba pang makabuluhang partido ay kilala na manipulahin ang merkado.

Ang diskarte sa pump at dump ay kilala rin na nakakaimpluwensya sa anumang partikular na presyo ng crypto at sa gayon ay nakakaapekto sa buong merkado. Sa likod ng bawat pump-and-dump scheme, mayroong isang malaking manlalaro na pinipiling sundin ng ibang maliliit na mangangalakal.

Isa ito sa mga pinakaginagamit na diskarte sa pagmamanipula ng merkado na maaaring pangasiwaan sa mga order ng iceberg. Ang ganitong order ay nagpapagaan sa epekto ng maramihang order.

Ang mga order ng Iceberg ay ginagawang mas madali at mas ligtas para sa lahat ng mga kalahok sa merkado na makipagkalakalan. Sa mga order ng iceberg, posibleng pigilan ang pagmamanipula sa merkado at bigyan ang mga maliliit at malakihang mangangalakal ng pantay na katayuan.

Lalo na sa isang merkado tulad ng crypto, kung saan ang mga nabibiling asset ay likas na pabagu-bago, ang mga iceberg order ay nakikitungo sa malalaking volume upang ang mga maliliit na mangangalakal ay hindi maalis bilang collateral na pinsala.

Ito ang papel na ginagampanan ng iceberg o reverse order sa pagprotekta sa anumang pamilihang pinansyal mula sa mga manipulatibong indibidwal na naglalagay ng malaking order sa kalakalan. Kapansin-pansin, ang mga iceberg order ay nakakatulong na itago ang aktwal na laki ng order at sa gayon ay mapanatili ang balanse sa pagitan ng demand at supply sa crypto market.

Paano gumagana ang isang iceberg order?

Mas gugustuhin ng sinumang mamumuhunan na iwasan ang paglalagay ng isang malaking order sa pangangalakal na tiyak na magdudulot ng takot sa merkado. Kaya, kusa silang gumagamit ng mga iceberg order sa pamamagitan ng paglalagay ng maraming maliliit na order sa merkado sa 1:1. Ito ay nagbibigay-daan sa kanila upang maiwasan ang nakakainis na mga kondisyon ng merkado habang ligtas na bumibili at nagbebenta ng malalaking halaga ng cryptocurrency.

Ang paraan ng paggana ng isang iceberg order ay maaaring ilarawan sa isang halimbawa tulad ng nasa ibaba:

Sinuman na gustong i-secure ang kanilang mga crypto asset bago ang isang hindi inaasahang kaganapan tulad ng isang tinidor, paglipat ng blockchain, o paglulunsad ng mainnet ay kailangang magbenta ng malaking bahagi. Sa kabilang banda, bago lumitaw ang mga bearish na sentimyento o senyales ng isang exit scam, karamihan sa mga mamumuhunan ay may posibilidad na ibenta ang kanilang malalaking pag-aari bilang isang paraan upang manatiling ligtas.

Pagkatapos magpasya sa isang exchange platform, ang isang indibidwal ay maaaring magpatuloy sa paglalagay ng order. Kapag natanggap na, awtomatikong binibigyang-kahulugan ito ng palitan bilang isang order na naglalaman ng maliliit at nakatagong mga order. Ang ganitong uri ng order ay magagamit bilang isang opsyon para sa isa na pumili, pagkatapos nito ang anumang malakihang order ay nagko-convert sa mas maliliit na piraso gamit ang isang programa.

Ang resulta ay nagbebenta ng malaking order sa multiple ng 10 o kahit 5, depende sa halagang pinili ng sinumang naglalagay ng order. Ngunit dapat isaisip na ang mga order ng iceberg ay hindi isang magagamit na opsyon sa ilang mga palitan. Ang mga platform na nag-aalok ng direktang pag-access sa merkado ay sumusuporta sa mga mangangalakal na naglalagay ng "order ng iceberg."

Ika-line

Sa malaking kaalaman tungkol sa isang iceberg order, magiging madali para sa sinuman na maunawaan kung paano ito gamitin upang maiwasan ang pagkagambala sa presyo ng crypto. Bagama't ang mga manipulative na estratehiyang ito ay dating bahagi ng tradisyunal na financial market, sa ngayon, ginagamit ng mga crypto trader ang mga ito bilang tool upang mapanatiling matatag ang market.

FAQs

Bakit mahalaga ang isang iceberg order?

Ang crypto market ay karaniwang pabagu-bago, na may mga presyo ng asset na hindi mahulaan nang maaga. Sa ganitong sitwasyon, ang mga order ng iceberg ay nagdudulot ng katatagan, kaya naman napakahalaga ng mga ito.

Ano ang isa pang pangalan para sa mga order ng iceberg?

Ang mga naturang order ay pinoproseso ng mga gumagawa ng merkado o ang partido na nagbibigay ng mga alok at bid. Samakatuwid, ito ay tinatawag ding “reverse orders.