3 Paraan na Maaaring Patunayan ng Mga Retire sa Inflation-Proof ang Kanilang mga Portfolio

Ang mga merkado ay naging tailspin noong Martes nang ang pinakabagong data ng inflation ay dumating nang mas mataas kaysa sa inaasahan, kasama ang index ng presyo ng consumer hanggang 8.3% sa loob ng nakalipas na taon. Habang bumaba ang mga presyo ng gas, ang halaga ng pagkain, upa, at iba pang mahahalagang kailangan ay patuloy na tumataas. "Ang inflation ay isang magnanakaw sa gabi na nagpapababa ng kapangyarihan sa pagbili para sa lahat," sabi ni Nancy Davis, tagapagtatag ng Quadratic Capital Management sa Greenwich, Ct., at portfolio manager ng

Quadratic Interest Rate Volatility at Inflation Hedge ETF

(IVOL). Ang mga numero ng Martes ay nagpatibay sa mga inaasahan ng mga mamumuhunan na ang Federal Reserve ay patuloy na magtataas ng mga rate ng interes nang agresibo sa pagsisikap na pabagalin ang demand at palamig ang ekonomiya.

Ang mga retirado ay partikular na mahina sa inflation. Bilang panimula, malamang na magkaroon sila ng mas mataas na porsyento ng kanilang portfolio sa mga bono, na ang mga presyo ay bumababa kapag tumaas ang mga rate ng interes. Higit pa rito, maraming mga pensiyonado ang hindi nagdaragdag ng bagong pera sa kanilang mga portfolio, kaya hindi tulad ng mga manggagawa na nag-average ng dolyar sa kanilang 401(k), hindi sila nakikinabang sa mas mababang presyo ng stock. Sa halip, umaalis sila sa kanilang mga pugad na itlog, at ang "suweldo" na kanilang inilabas ay hindi pinoprotektahan laban sa inflation sa parehong paraan tulad ng sahod, na nakakakuha ng mga pagtaas sa cost-of-living. (Ang kita ng Social Security ay tumatanggap ng cost-of-living adjustment, at ang pagtaas para sa 2023 ay inaasahang maging pinakamataas sa mahigit 40 taon.) 

Ang magandang balita ay may mga hakbang na maaaring gawin ng mga retirees upang matulungan ang kanilang mga portfolio na labanan ang inflation. Narito ang ilang mga diskarte na dapat isaalang-alang.

Tiptoe sa TIPS

Ang treasury inflation-protected securities ay mga bono ng gobyerno na may built-in na proteksyon sa inflation. Maaari mong bilhin ang mga ito sa pamamagitan ng TreasuryDirect program ng US Treasury, isang broker o bangko, o, pinakamadaling, sa mutual fund o ETF form. Ang punong-guro ng isang TIPS ay tumataas kasama ng inflation at bumababa kasama ng deflation, gaya ng sinusukat ng consumer-price index. Ang TIPS ay may nakapirming rate ng kupon na inilapat sa ibinagong halaga ng prinsipal ng bono, at ang kanilang mga pagbabayad sa interes ay tumataas o bumababa batay sa halaga ng prinsipal.

Tulad ng karamihan sa mga bono, ang TIPS ay sensitibo sa mga pagbabago sa rate ng interes. Kapag inaasahan ng merkado na tataas ang mga ani, bababa ang mga presyo sa mga hindi pa nababayarang bono (ang mga bono na iyon ay nagiging hindi gaanong kaakit-akit kaysa sa mga bagong bono na ibibigay na may mas mataas na mga kupon). Halimbawa: Ang mga pondo ng TIPS ay nawalan ng pera ngayong taon habang patuloy na tumataas ang mga rate ng interes. 

Maaaring pabagu-bago ng isip ang mga TIP, kaya gugustuhin mong i-tap lang ang mga ito kapag kailangan mo ang mga ito. Iyon ang dahilan kung bakit mahalagang itugma ang iyong mga pamumuhunan sa TIPS sa iyong inaasahang abot-tanaw sa paggasta, sabi ni Christine Benz, direktor ng personal na pananalapi at pagpaplano sa pagreretiro para sa

MorningStar
.
Mga produkto ng panandaliang TIPS, tulad ng

Vanguard Short-Term Inflation-Protected Securities ETF

(VTIP), ay maaaring itugma sa abot-tanaw ng paggastos ng tatlo hanggang limang taon, habang ang mga pangmatagalang produkto, gaya ng

Vanguard Inflation-Protected Securities Fund

(VIPSX), maaaring itugma sa abot-tanaw na lima hanggang 10 taon. Ang isang makatwirang paglalaan ng TIPS ay nasa pagitan ng 10% at 25% ng iyong kabuuang portfolio ng bono, inirerekomenda ng Benz. 

Ang mga savings bond ng Series I ay mga savings bond na inisyu ng US Treasury na nag-aalok din ng proteksyon sa inflation. Hindi tulad ng TIPS, na gumagawa ng kalahating taon na pagbabayad ng interes, ang mga bono ko ay hindi nagtatapon ng ani. Sa halip, ang interes ay naipon sa buong buhay ng bono at binabayaran sa pagtubos. Ang I bond ay maaaring mabili hanggang Oktubre 2022 sa kasalukuyang rate ng interes na 9.62%, na ilalapat sa anim na buwan pagkatapos gawin ang pagbili. Pagkatapos nito, ire-reset ang rate ng interes sa isang bagong rate na batay sa inflation. Ang mga electronic I bond ay may mga limitasyon sa pagbili na $10,000 bawat tao bawat taon, na nagpapababa sa kanilang pagiging kaakit-akit bilang isang makabuluhang balwarte laban sa inflation, sabi ni Benz. Hindi available ang mga ito sa form ng pondo at dapat bilhin sa pamamagitan ng TreasuryDirect. 

Bumili ng Dividend Stocks

Sa kasaysayan, ang pagbabalik ng stock market ay lumampas sa inflation. Bagama't hindi iyon ang kaso sa taong ito—ang

S&P 500

ay bumaba nang humigit-kumulang 17% taon hanggang sa kasalukuyan—hindi iyon nangangahulugan na dapat mong i-jettison ang iyong mga equities. Ang mga stock na nagbabayad ng dividend sa partikular ay maaaring maging mahalagang mga mandirigma ng inflation. Mula noong 1930, ang mga dibidendo ay nag-ambag ng humigit-kumulang 40% ng kabuuang pagbabalik ng S&P 500, ayon sa Fidelity Investments, ngunit noong 1940s, 1970s, at 1980s, nang ang inflation ay naging average ng 5% o mas mataas, ang mga dibidendo ay gumawa ng 54% ng kabuuang kita na iyon.

Gayunpaman, hindi mo nais na tumuon lamang sa pinakamataas na ani. "Madalas nating makita na hinahanap ng mga retirado ang pilak na bala," sabi ni Timothy

Chubb
,
punong opisyal ng pamumuhunan sa Girard, isang wealth advisory firm sa King of Prussia, Pa. Ang isang mataas na dibidendo ay maaaring magpahiwatig ng isang kumpanyang nasa pagkabalisa. 

Sa halip, maghanap ng mga kumpanyang may kalidad na may talaan ng pagtaas ng kanilang mga dibidendo sa paglipas ng panahon. Ang mga aristokrata ng dibidendo ay isang piling grupo ng humigit-kumulang 65 na stock ng S&P 500 na tumaas ang kanilang dibidendo bawat taon nang hindi bababa sa 25 taon. Mas pinipili ni Chubb na tingnan ang nakalipas na 10 taon para sa isang mas magkakaibang listahan: ang ilang mga tech na kumpanya na naging mahusay na nagbabayad ng dibidendo ay hindi mga 25 taon na ang nakakaraan, kaya hindi sila gumawa ng listahan, aniya.

Kung ayaw mong gawin ang iyong takdang-aralin sa mga indibidwal na stock, maaari kang humawak ng dividend mutual fund tulad ng

Fidelity Dividend Growth Fund

(FDGFX) sa tabi ng iyong malawak na market stock fund. 

Maging Matalino sa Cash

Ang wastong paglalaan ng pera ay makakatulong sa mga retirado na maiwasan ang pag-withdraw ng pera mula sa kanilang bumababang account sa isang down market, isang hakbang na magpapabilis sa pagkaubos ng kanilang nest egg. Ngunit ang cash ay hindi makakasabay sa inflation, kaya hindi mo gustong humawak ng sobra. Ang isang mabuting tuntunin ng hinlalaki ay upang panatilihin ang iyong paglalaan ng pera sa pagitan ng isa at dalawang taon na halaga ng mga withdrawal ng portfolio, sabi ni Benz. Tandaan, hindi iyon isa hanggang dalawang taon ng kabuuang paggasta, dahil maaaring mayroon kang Social Security at iba pang mga mapagkukunan ng kita upang masakop ang isang bahagi ng iyong mga gastos. 

Tiyaking inilalagay mo ang iyong pera sa trabaho. Ang mga online-only na bangko ay nag-aalok na ngayon ng mga ani na humigit-kumulang 2%, mas mataas kaysa sa pambansang average na rate ng interes para sa mga savings account, na 0.13%, ayon sa Bankrate.com. Maraming mga consumer ang nagpapanatili ng dalawang account, isa sa isang malaking bangko kung saan natatanggap nila ang kanilang mga suweldo o mga tseke sa Social Security at binabayaran ang kanilang mga bill, at isa pa sa isang online-only na bangko kung saan kumikita ang kanilang mga ipon ng mas mataas na interes. 

Habang ang ginto ay tanyag na iniisip bilang isang inflation hedge, ang data ay hindi nagbibigay ng pananaw na iyon, sinabi ni Benz. Maaaring gusto mong humawak ng ginto para sa iba pang mga kadahilanan, ngunit huwag asahan na ang mahalagang metal ay makakatulong sa iyong portfolio na makasabay sa inflation.

Sumulat kay Elizabeth O'Brien sa [protektado ng email]