Maaaring naisin ng mga mamumuhunan na isaalang-alang ETF ng Equity Premium Income Fund ng JPMorgan upang makakuha ng mas maaasahang mga pakinabang sa kasalukuyang pabagu-bagong kapaligiran ng merkado.
Ayon sa kompanya, ginagamit ng ETF S&P 500 mga opsyon at data ng pagmamay-ari upang makabuo ng buwanang kita para sa mga mamumuhunan. Ang layunin ay magbigay ng kita sa mga mamumuhunan kahit na mataas ang kawalan ng katiyakan sa merkado. Ang pondo ay nasa mula noong Mayo 2020.
Ang Bryon Lake ng JPMorgan ay nasa likod ng ETF. Sinabi niya sa CNBC's "ETF Edge” sa linggong ito ang isang nagtatanggol na diskarte sa pamumuhunan ay susi sa ngayon, na binabanggit na ang pondo ay naglalayong mamuhunan sa mga kumpanyang may kalidad na mga sheet ng balanse. Inilista niya Hershey, Umuunlad, at Bristol-Myers Squibb bilang mga pangunahing pangalan dahil dati silang nagbabayad ng mga dibidendo sa pagitan ng 2% at 3%.
Ngunit noong Oktubre 31, ang ETF ay nagbabayad ng 14% buwanang dibidendo. Kaya, paano nagdaragdag ang matematika na iyon?
"Tandaan ang premium na nagmumula sa mga opsyon na iyon ay dinidiktahan ng pagkasumpungin sa merkado. At kung titingnan mo sa taong ito, nagkaroon tayo ng volatility kaya na-push ang premium na iyon. Samakatuwid, nagawa naming anihin iyon,” ayon sa Lake, pandaigdigang pinuno ng ETF Solutions sa JPMorgan Asset Management. "Sa kasaysayan, tina-target namin ang tungkol sa 6% hanggang 8% na ani sa portfolio na ito. … Ngunit dahil sa tumaas na volatility sa taong ito, itinutulak namin.”
Idinagdag ni Lake na ang kanyang mga kliyente ay palaging naghahanap ng kita kung sila ay bullish o bearish.
"Sinasabi ng mga mamumuhunan, 'Gusto kong ganap na makalabas sa mga equities. Alam kong mahalagang bahagi iyon ng aking portfolio. Siguro pag-aari ko ang portfolio na ito kung saan makakapag-ani ako ng kaunting kita… nagbibigay ng kaunting downside na proteksyon, at nagbibigay-daan ito sa akin na mag-navigate din sa mga nakakalito na merkado na ito,'” sabi niya.
Gayunman, inamin ni Lake na maaaring magkamali ang mga bagay.
"Ang pagkasumpungin ay maaaring bumaba, at samakatuwid kami ay mangolekta ng bahagyang mas mababang premium, at ang ani na iyon ay bababa kasama niyan," sabi niya.
Ang JPMorgan Equity Premium Income Fund ETF ay higit na mahusay sa S&P 500 taon hanggang sa kasalukuyan. Pero pareho pa rin silang naka-red. Ang ETF ay bumaba ng halos 15% habang ang S&P ay nasa 21%.
Pinagmulan: https://www.cnbc.com/2022/11/05/an-sp-500-etf-delivering-double-digit-percentage-dividends.html