Ang Mga Panahon Kung Ang Pagpili ng Isang Fiduciary Advisor ay Kritikal Sa Iyo At Mga Panahon Kung Hindi

Pinaghirapan mo ang iyong buong karera. Sa pamamagitan ng iyong ilong sa grindstone, hinayaan mo ang iyong mga asset sa pagreretiro na lumago sa autopilot. Biglang, makikita mo ang iyong sarili na nakaupo sa isang tumpok ng pera. Ano ang susunod mong gagawin?

Ano ang isang fiduciary advisor?

Habang ang Kagawaran ng Paggawa ay may isang kumpletong buklet na nagbabalangkas sa mga responsibilidad ng katiwala, ang mga mahahalagang elemento ay maaaring hatiin sa kagat-laki ng mga tipak. Nalalapat ang mga elementong ito sa parehong mga plano sa pagreretiro at mga personal na pamumuhunan.

"Ang mga tagapayo ng fiduciary ay may dalawang pangunahing tungkulin habang namamahala ng pera, na kinabibilangan ng isang tungkulin ng pangangalaga at isang tungkulin ng katapatan," sabi ni David Rosenstrock, Tagapagtatag at Direktor sa Wharton Wealth Planning, LLC sa New York City. "Ang tungkulin ng pangangalaga ay nangangahulugan na ang mga katiwala ay kinakailangang gumawa ng matalinong mga desisyon sa negosyo sa pamamagitan ng pagrepaso sa lahat ng magagamit na impormasyon tungkol sa iyong buhay pinansyal bago gumawa ng mga rekomendasyon o mga plano."

Kung gusto mong tumuon sa isang parirala na pinakamahusay na tumutukoy sa katiwala, ito ay magiging "pinakamahusay na interes." Pagtabi ang “Pinakamahusay na Panuntunan sa Interes,” ng SEC na itinatanong ng ilang tagapagtaguyod ng katiwala, ang termino sa orihinal nitong konteksto ay medyo tapat sa kahulugan.

"Ang mga tagapayo sa pananalapi na kumikilos bilang isang katiwala ay obligado na itaguyod ang pinakamahusay na interes ng kanilang kliyente," sabi ni Katie Sheehen, Managing Director, Wealth and Fiduciary Strategist sa SVBVB
Pribado sa Boston. “Samakatuwid, ang mga payo na ibinibigay at mga napiling pamumuhunan ay palaging naaayon sa mga pangangailangan ng kliyente. Kapag pumipili ng tagapayo sa pananalapi, maraming bagay ang dapat isaalang-alang, laki, lokasyon, at espesyalidad, ngunit kung ang mga tagapayo na ito ay isang fiduciary o hindi ay dapat ding nangunguna sa listahang iyon.

Kailangan mo ba talaga ng fiduciary advisor?

Mayroong maraming iba't ibang uri ng mga propesyonal sa pananalapi na mapagpipilian. Hindi lahat ng mga ito ay nag-aalok ng mga serbisyong katiwala, at ang ilan sa kanila ay nag-aalok ng pareho. Mahalagang tanungin mo ang sinumang potensyal na tagapagbigay ng serbisyo kung makikipag-ugnayan sila sa iyo sa isang kapasidad na katiwala. Bakit ito mahalaga?

"Ang isang pangunahing benepisyo ng pakikipagtulungan sa mga fiduciaries ay ang palagi nilang pagtingin para sa pinakamahusay na interes ng kliyente at ibunyag ang anumang mga salungatan na maaaring negatibong makaapekto sa kliyente (na nauugnay sa tungkulin ng katapatan)," sabi ni Rosenstrock. "Maaaring magkaroon ito ng matinding epekto sa mga desisyon na gagawin mo at ng iyong financial advisor sa pakikipagtulungan at kung ano ang maaaring ipagawa sa iyo ng iyong tagapayo upang mapanatili o mapalago ang iyong kayamanan."

Sa mga ugat na itinayo pabalik sa Magna Carta, na pumigil sa pagsasanay ng mga tagapangasiwa sa pag-ubos ng mga mapagkukunan ng mga ulila na kanilang pinangangasiwaan, alam mo kapag nakikitungo sa isang katiwala, ang iyong mga ari-arian ay hindi maaaring legal na anihin para sa iba maliban sa iyong sarili.

"Ang mga tagapayo ng fiduciary ay legal na nakasalalay na hindi gamitin ang mga ari-arian ng isang kliyente para sa kanilang sariling kapakinabangan," sabi ni Rosenstrock. “Ang relasyong ito at pamantayan ng pangangalaga ay nagsisilbing maiwasan ang mga sitwasyon kung saan may mga salungatan ng interes. Halimbawa, maaaring hikayatin ka ng isang financial planner na gumamit ng ilang partikular na pamumuhunan dahil maaari siyang magkaroon ng stake sa mga iyon. Maaaring paboran ng mga tagapayo ang ilang partikular na produkto dahil maaari silang makinabang mula sa mga ito. Ang mga tagapayo ng fiduciary ay may tungkulin na ipaliwanag kung bakit sila gumagawa ng isang desisyon at kung ano ang maaari mong makuha o mawala mula dito."

Kailan mo hindi kailangan ng tagapayo ng katiwala?

Gayunpaman, may mga pagkakataon na ang kalamangan na inaalok ng pagtatrabaho sa isang katiwala ay hindi tama para sa iyo.

"Ang pinakakaraniwang dahilan upang magtrabaho kasama ang isang katiwala ay upang makatanggap ka ng pinakamataas na antas ng hindi magkasalungat, walang pinapanigan na payo na posible," sabi ni Ryan D. Brown, kasosyo at abogado sa CR Myers & Associates sa Southfield, Michigan. "Ang mga fiduciaries ay legal na obligado na magbigay ng payo na para sa iyong pinakamahusay na interes, hindi sa kanila. Ang pakikipagtulungan sa isang fiduciary upang pamahalaan ang iyong buong portfolio ng pananalapi ay maaaring magkaroon ng kahulugan kung naniniwala kang kakailanganin itong aktibong pamahalaan at pangalagaan sa isang regular na batayan, at sa gayon ay makatwiran na bayaran ang katiwala sa kanyang regular na patuloy na bayad. Gayunpaman, hindi makatuwiran na magbayad ng regular na bayad para sa mga makamundong gawain na maaaring kaya mong gampanan ang iyong sarili.”

Kung mayroon kang oras, interes, at tiwala ka sa iyong pangmatagalang kalusugan, tiyak na maaari mong pamahalaan ang iyong sariling mga pamumuhunan, kahit na kakaunti ang iyong nalalaman tungkol sa pamamahala ng portfolio.

"Maaaring ituro ang pamumuhunan," sabi ni Ryan Derousseau, Financial Planner sa Thinking Cap Financial sa Huntington, New York. “Bagama't gusto ng maraming tagapayo sa pamumuhunan na gawing kumplikado ang mga isyu, karamihan sa mga mamumuhunan ay kailangang ilagay ang kanilang pera sa ilang index fund at pagkatapos ay patuloy na mamuhunan sa mga pondong iyon. Ngunit may ilang mga sitwasyon kung saan magiging kapaki-pakinabang ang isang fiduciary/investment advisor.”

Kailan gustong gumamit ng fiduciary?

Kung ikaw ay isang do-it-yourselfer, OK lang na huwag magtrabaho kasama ang isang katiwala para sa iyong sariling mga ari-arian. Tandaan ang qualifier dito. Ipagpalagay na ikaw ay may pananagutan para sa mga asset ng ibang tao, alinman bilang isang personal portfolio trustee o bilang isang corporate retirement plan sponsor. Sa kasong iyon, hindi mo maaaring balewalain ang iyong mga responsibilidad sa katiwala. Kung hindi ka isang propesyonal na katiwala, malamang na makatuwiran na kumuha ng isa.

"Pinakamahalaga para sa isang fiduciary na dalhin upang mahawakan ang mga pamumuhunan kapag may malaking halaga ng mga asset na kasangkot at/o kumplikadong mga desisyon sa pananalapi na nangangailangan ng kadalubhasaan at walang kinikilingan na payo," sabi ni Danny Ray, Tagapagtatag ng PinnacleQuote Life Insurance Specialists sa Jacksonville , Florida. "Kabilang dito ang pagpaplano ng pagreretiro, pagpaplano ng ari-arian, at pamamahala ng malalaking portfolio ng pamumuhunan."

Kahit na ikaw lang ang namamahala sa sarili mong mga ari-arian, maaari mong makita ang iyong sarili sa isang posisyon kung saan maaari kang makinabang sa pag-hire ng isang propesyonal na katiwala.

"Ang isang katiwala ay pinakamahalaga kapag wala kang kaalaman sa pananalapi, karanasan, o kakayahang gumawa ng matalinong mga desisyon sa pamumuhunan," sabi ni Andrew Lokenauth, Tagapagtatag ng Fluent in Finance sa Tampa. "Maaaring ito ay dahil sa edad, kakulangan ng karanasan, o iba pang mga kadahilanan na nagiging sanhi ng iyong mahina sa pananalapi na pinsala. Sa pamamagitan ng pag-hire ng isang fiduciary, makatitiyak kang ang iyong mga pamumuhunan ay pinangangasiwaan nang matalino na may layuning kumita ng mas maraming pera."

Ano ang tipikal na bayad sa fiduciary?

Marahil ay nagtataka ka tungkol dito. Magbabayad ka ba ng premium para sa tila isang premium na serbisyo?

Sa kabutihang palad, ang paglilingkod bilang isang fiduciary ay naging karaniwang modelo ng negosyo para sa mga tagapayo sa pamumuhunan. Oo, ito ay kinakailangan para sa SEC-Registered Investment Advisers, ngunit hindi lahat ng mga propesyonal sa pananalapi ay dapat magparehistro sa SEC. Kadalasan, hindi pagpaparehistro ng isa ang nagpapakita ng isang katiwala; ito ay likas sa kung paano sila tumatanggap ng kabayaran.

"Ang pangunahing konsepto sa paligid ng terminong fee-only fiduciary, na isa pang kategorya ng fiduciary advisor, ay ang ganitong uri ng advisor ay makakatanggap lamang ng kabayaran nang direkta mula sa kliyente para sa mga serbisyong ibinigay," sabi ni Rosenstrock. “Sa madaling salita, ang mga tagapayo na may bayad lamang ay hindi tumatanggap ng kabayarang nauugnay sa pagbebenta mula sa kanilang employer o mga ikatlong partido (tulad ng mga kumpanya ng pondo). Sa pagkakataong ito, ang mga bayarin ay maaaring nasa anyo ng isang flat rate, isang oras-oras na bayad (o bayad na batay sa proyekto), isang bayad sa subscription, o isang porsyento ng mga asset na nasa ilalim ng pamamahala. Maaaring makipagtulungan ang mga tagapayo na may bayad lamang sa mga kliyente sa isang beses na batayan sa pagpaplano sa pananalapi o sa patuloy na batayan, depende sa kung ano ang pinakaangkop sa mga sitwasyon."

Kung naghahanap ka ng isang tunay na tagapayo sa katiwala, marahil ay dapat mo munang itanong ang tungkol sa mga bayarin. Isipin na ang service provider ay kumikita ng mga komisyon o iba pang kita batay sa mga benta ng produkto. Kung ito ang kaso, maaari mong makita na ang produkto ay hindi gumagawa ng mga resulta ng pamumuhunan kumpara sa hindi magkasalungat na mga alternatibo, kaya, mas malaki ang gastos sa iyo sa katagalan.

"Maraming mahusay na itinuturing na rehiyonal at pambansang mga storefront ng pangalan ng tatak na hindi sumusunod sa mga pamantayan ng fiduciary, at ito ay maaaring direktang salungat sa kung ano ang pinakamahusay na interes ng mga prospective na kliyente," sabi ni Rosenstrock. "Karamihan sa mga tagapayo sa pananalapi ay kailangang magbenta ng mga pamumuhunan na angkop para sa mga kliyente, ngunit ang mga fiduciaries ay dapat kumilos nang may mas mataas na pamantayan ng pangangalaga. Bilang resulta, maaaring mas mura ang mga tagapayo ng katiwala dahil ang mga account ng kliyente ay hindi sinisingil ng mga komisyon. Mahalaga ang isang fiduciary advisor kung plano mong bigyan ang isang advisor ng discretionary control ng iyong account, kung hindi ka sigurado kung ano ang kailangan mo, at kung gusto mo ng maayos at layunin na payo. Kapag naghahanap ng mga estratehiya sa pagpaplano ng kayamanan, mahalagang tandaan na hindi lahat ng kumpanyang nagbibigay ng payo sa pananalapi ay isang tagapayo ng katiwala."

Nag-aalala ka ba na hindi sapat ang iyong kaalaman tungkol sa pamumuhunan para magawa ang tama? O nag-aalala ka ba na hindi mo alam ang hindi mo alam? Sa alinmang kaso, kakailanganin mo ng tulong.

Kakailanganin mong tiyakin na ang tulong na ito ay gumagana lamang para sa iyong pinakamahusay na interes.

Kung ito ang kaso, kakailanganin mong makipagtulungan sa isang katiwala.