Ano ang Bibilhin Sa Mataas na CPI Environment

Ang inflation ba ay nag-aagawan ng iyong pugad na itlog? Kung gayon, hindi ka nag-iisa. Naging mahina ang merkado mula nang sumikat ang inflation sa ikalawang kalahati ng 2021. Makalipas ang mahigit isang taon, nahihirapan pa rin kami sa matinding pagtaas ng presyo at pagbabawas ng balanse sa aming mga brokerage account at 401(k)s.

Sa kabutihang palad, may oras pa upang magdagdag ng mga pamumuhunan na lumalaban sa inflation sa iyong portfolio. Ang isang mahusay na kumbinasyon ng mga klase ng asset ay maaaring makapagpapahina sa iyong pagkasumpungin, kapwa para sa natitirang bahagi ng 2023 at sa hinaharap. Magbasa para malaman kung ano ang sanhi ng inflation at kung aling mga pamumuhunan ang pinakamahusay na gumaganap kapag tumaas ang mga presyo.

Ano ang Nagdudulot ng Inflation

Ang inflation ay dala ng hindi pagkakatugma sa pagitan ng demand at supply. Ang hindi pagkakatugma na iyon ay maaaring magmula sa panig ng demand o sa panig ng supply.

Demand-Pull Inflation

Demand-pull inflation nangyayari kapag ang mga mamimili ay nagnanais ng mas maraming bagay kaysa sa maibibigay ng mga prodyuser. Nakikita mong nangyayari ito sa pana-panahon sa merkado ng real estate. Ang mga presyo ng ari-arian ay tumataas—kung minsan sa nakakabaliw na paraan—kapag mas maraming bumibili ng bahay kaysa sa mga bahay na magagamit. Ang demand-pull inflation ay isang katulad na dynamic, na kumakalat lamang sa buong ekonomiya.

Ang pinagbabatayan ng mga sanhi ng demand-pull inflation ay kinabibilangan ng malawak na pagbabago sa mga kagustuhan ng mga mamimili, mga programang pampasigla na naglalagay ng mas maraming pera sa bulsa ng mga tao o mababang mga rate ng interes na nagbibigay-daan para sa murang paghiram.

Cost-Push Inflation

Inflation-cost inflation nagsisimula sa mga kakulangan sa suplay na nangyayari habang nananatiling malakas ang demand. Ang mga kakulangan sa suplay ay may sariling mga salik na sanhi. Karamihan sa mga ito ay nagsasangkot ng mas mataas na gastos sa mga hilaw na materyales at paggawa. Pagkatapos ay ipinapasa ng mga producer ang mga gastos na ito sa mga mamimili sa anyo ng mas mataas na presyo ng tingi.

Mga Salik ng Inflationary na Kaugnay ng Pandemic

Ang malaking inflation spike na nararanasan natin ngayon ay nag-ugat sa parehong demand at supply. Ang mga kadahilanan sa paglalaro ay kinabibilangan ng:

• Humihingi ng pangangailangan sa paggastos pagkatapos ng 2020 pandemic lockdown
• Mga pagbabayad na pampasigla na nauugnay sa pandemya
• Patuloy na pagkagambala sa supply chain dahil sa pandemya
• Ang Dakilang Pagbibitiw at ang epekto nito sa suplay ng paggawa at suweldo ng manggagawa

Nakalulungkot, hindi madali o mabilis na naresolba ang inflation. Magpapatuloy ang pagtaas ng presyo hanggang sa lumamig ang demand para matugunan ang supply o hanggang sa tumaas ang supply para matugunan ang demand. Alamin din, na ang mga presyo ay hindi karaniwang bumababa kapag ang inflationary na kapaligiran ay tapos na-sila ay huminto nang mabilis na tumaas.

Sa inflation sa 40-taong mataas na tumatakbo sa higit sa 6.4%, ang mga stock ng dibidendo ay nag-aalok ng isa sa mga pinakamahusay na paraan upang talunin ang inflation at makabuo ng isang maaasahang stream ng kita. I-download ang “Five Dividend Stocks To Beat Inflation,” isang espesyal na ulat mula sa dalubhasa sa dividend ng Forbes, si John Dobosz.

Pinakamahusay na Pamumuhunan Para sa Panahon ng Inflationary

Ang ilang mga asset ay higit na mahusay sa ilalim ng inflationary pressure, ang iba ay hawak ang kanilang sarili at ang iba ay bumababa. Ang hamon na kinakaharap mo ay ang pagbabalanse ng iba't ibang gawi na ito para sa mahusay na pagganap anuman ang nangyayari sa inflation. Bakit? Dahil hindi mo mahuhulaan palagi kung kailan magbabago ang mga trend ng inflation.

Para sa kadahilanang iyon, hindi mo gustong pumunta sa lahat ng inflation hedge. Pagsisisihan mo ito kung ang inflation ay bumaba nang hindi inaasahan.

Isaisip iyon habang sinusuri mo ang anim na pamumuhunan sa ibaba. Ang lahat ay may papel na ginagampanan sa isang portfolio na lumalaban sa inflation, ngunit ang ilan-tulad ng ginto-ay mas mahusay sa mas maliliit na dosis.

1. Stocks

Tulad ng iniulat ni Bob Sullivan ng Forbes Advisor, ang pangmatagalang average na taunang pagbabalik ng S&P 500 ay humigit-kumulang 10%. Ayon sa data ng Consumer Price Index (CPI) mula sa United States Bureau of Labor Statistics, ang pangmatagalang average na taunang inflation rate ay 3.5%. Ang mga numerong iyon ay nagsasabi ng kuwento. Sa mahabang panahon, ang mga stock ay madaling natalo ang inflation.

Ano ang ibig sabihin nito para sa iyong portfolio ng pamumuhunan? Ang isang matatag, pangmatagalang posisyon sa mga stock ay dapat maprotektahan ang iyong kayamanan mula sa pagtaas ng mga presyo.

Aminin, ito ay isang matigas na katotohanang tanggapin. Pagkatapos ng lahat, ang stock market ay karaniwang nahihirapan habang mataas ang inflation. Tandaan lamang na ang mga cycle na ito ay pansamantala. Sa kalaunan, bababa ang inflation at babalik ang stock market. Ang pananatiling namuhunan ay ang pinakamahusay na paraan upang lumahok sa paglago na kasunod.

2. Dividend Aristocrats

Ang Dividend Aristocrats ay mga kumpanyang S&P 500 na nagtaas ng kanilang mga dibidendo sa loob ng 25 o higit pang magkakasunod na taon. Kasama sa mga halimbawa ang retailer ng pagpapabuti ng bahay Lowe's (MABABANG) at payroll processor Awtomatikong Pagproseso ng Data (ADP). Ang parehong mga kumpanya ay nagtulak sa pamamagitan ng taunang pagtaas ng dibidendo para sa higit sa 45 taon na tumatakbo.

Ang isang mapagkakatiwalaang pinagmumulan ng tumataas na kita ay maaaring makabawi sa ilan sa mas mataas na gastos sa pamumuhay na iyong nararanasan kapag tumataas ang inflation. Pangmatagalan, makikinabang ka rin sa pagbabahagi ng presyo sa mga posisyong ito.

Alamin na ang Lowe's o sinumang kapwa aristokrata ay maaaring magbago ng patakaran sa dibidendo. Ang Dividend Aristocrats ay hindi madalas na laktawan ang mga pagtaas o pinutol ang kanilang mga dibidendo, ngunit nangyayari ito.

3. real Estate

Karaniwang tumataas ang mga halaga ng ari-arian at renta kasabay ng inflation. Kaya, ang iyong mga real estate holdings ay dapat tumaas sa halaga at potensyal na kita habang tumataas ang mga presyo.

Maaari kang bumili ng real property para makuha ang mga benepisyong iyon, ngunit maaaring ayaw mo. Ang mataas na rate ng mortgage ngayon ay isang balakid. Sa hindi tiyak na mga panahon ng ekonomiya, maaari ka ring mag-atubiling kunin ang isang mahal at illiquid na asset.

Bilang kahalili, maaari kang mamuhunan sa mga real estate exchange-traded na pondo o real estate investment trust (REITs). Kasama sa mga halimbawa Vanguard Real Estate ETF (VNQ) at Kita ng Realty (O). Parehong nagbibigay ng pagkakalantad sa real estate, ngunit may higit na pagkakaiba-iba, mas mababang commitment at mas maliit na cash outlay kaysa sa pisikal na ari-arian.

4. TIP

Ang Treasury inflation-protected securities (TIPS) ay mga US Treasury bond na naka-index sa inflation. Tumataas ang kanilang halaga sa tuwing tumataas ang CPI. Mas maganda pa, tumataas din ang mga pagbabayad ng interes ng TIPS kapag tumataas ang inflation. Ito ay dahil ang mga pagbabayad ng interes na iyon ay kinakalkula sa pamamagitan ng paglalapat ng rate ng kupon ng bono sa pangunahing halaga.

Sa kasamaang-palad, ang mga TIPS ay pinakamahusay na binili bago magsimula ang inflation. Doon mo ma-maximize ang halaga ng mga pangunahing pagsasaayos na dulot ng inflation na iyon. Kung wala kang magagamit na bolang kristal, maaari mong piliing hawakan ang isang maliit na posisyon ng TIPS nang tuluy-tuloy—kaya kahit papaano ay handa ka na para sa susunod na inflationary cycle.

Sa inflation sa 40-taong mataas na tumatakbo sa higit sa 6.4%, ang mga stock ng dibidendo ay nag-aalok ng isa sa mga pinakamahusay na paraan upang talunin ang inflation at makabuo ng isang maaasahang stream ng kita. I-download ang “Five Dividend Stocks To Beat Inflation,” isang espesyal na ulat mula sa dalubhasa sa dividend ng Forbes, si John Dobosz.

5. Mga kalakal

Ang mga kalakal ay mga hilaw na materyales tulad ng mais, trigo, enerhiya, mahalagang mga metal at mga hayop. Pananaliksik mula sa Taliba concludes na ang mga kalakal ay maaaring pahalagahan ang 7% hanggang 9% para sa bawat 1% ng hindi inaasahang inflation sa ekonomiya ng US. Walang dudang iyon ang uri ng pagbabalik na gusto mong makita mula sa iyong inflation hedge.

Maaari kang mamuhunan sa mga kalakal sa pamamagitan ng mga kontrata sa futures, ngunit ang mga ETF ay isang mas simpleng opsyon. Makakahanap ka ng mga commodities ETF na dalubhasa sa isang uri ng kalakal, tulad ng langis o agrikultura. O, maaari kang mamuhunan sa isang pondo na may mas malawak na diskarte. iShares S&P GSCI Pagkakatiwalaang Na-index sa Kalakal (GSG), halimbawa, ay nagbibigay ng pagkakalantad sa enerhiya, pang-industriya at mahahalagang metal, agrikultura at hayop.

6. ginto

Ang ginto ay isang uri ng kalakal, ngunit ito ay nararapat sa sarili nitong paliwanag. Maraming mamumuhunan ang nagtuturing ng ginto bilang isang solidong inflation hedge. Sa kasamaang palad, ang pagganap nito sa bagay na ito ay hindi naaayon. Napakahusay ng ginto noong huling bahagi ng dekada 1970 nang tumaas ang inflation sa double digit. Ngunit sa ibang panahon ng inflationary, nawalan ng halaga ang ginto. Kabilang dito ang mga buwan sa pagitan ng Marso at Nobyembre 2022, kung kailan ang inflation ay nag-average ng higit sa 8%.

Gayunpaman, ang ginto ay may apela bilang isang alternatibong asset. Ito ay may posibilidad na pahalagahan sa hindi tiyak na mga panahon ng ekonomiya. Maaari mong ituring itong isang bakod laban sa sakuna sa ekonomiya sa halip na isang purong paglalaro ng inflation.

Maaari kang bumili ng pisikal na ginto, ngunit mas madali at mas ligtas na humawak ng gintong ETF. SPDR Gold Trust (GLD) ay isang popular na pagpipilian na sinusuportahan ng tunay na ginto.

Paano Nagpe-perform ang Iba't Ibang Klase ng Asset Sa Panahon ng Mataas na CPI Environment

Ang pag-alam sa pangkalahatan kung paano tumugon ang iba't ibang klase ng asset sa tumataas na mga presyo ay maaaring mapabuti ang iyong paggawa ng desisyon. Magbasa para sa mga highlight.

Stock: Ang mataas na inflation ay nagpapataas ng mga gastos para sa mga negosyo at maaaring magpababa ng demand, depende sa produkto. Ang mga margin at kita ay maaaring bumaba bilang isang resulta. Ang mataas na antas ng inflation ay nakakaapekto rin sa damdamin ng mamumuhunan. Sa pangkalahatan, kapag ang mga mamumuhunan ay kinakabahan, mayroon man o walang pagbaba ng mga kita, babagsak ang mga presyo ng stock, maliban kung ang negatibong sentimento ay nagiging sukdulan, na may posibilidad na mauna ang mga nadagdag sa stock market.

Fixed Income: Ang pagtaas ng mga rate ng interes ay nagtutulak sa mga presyo ng bono na mas mababa. Mas maaapektuhan ang mas mahahabang maturity kaysa sa mas maikli, na maaaring magpresyo nang mas mabilis upang tumugma sa mga kondisyon ng merkado.

real Estate: Gaya ng nabanggit, ang mga halaga ng real estate at renta ay may posibilidad na tumaas kasabay ng inflation. Ang kaugnayang ito ay mas direkta sa pisikal na ari-arian kumpara sa mga mahalagang papel na sinusuportahan ng real estate. Kasama ang mga Securities, ETF at REIT, ay naiimpluwensyahan din ng sentimento ng mamumuhunan at iba pang mga kadahilanan sa merkado ng pananalapi.

Commodity: Ang mga kalakal ay isa sa mga mas pare-pareho at epektibong inflation hedge. Kung ang mas mataas na presyo ng mga bilihin ay hindi ang ugat na sanhi ng mas mataas na inflation, ito ang magiging resulta.

Cash: Ang inflation ay nagpapababa sa kapangyarihang bumili ng cash. Ang balita sa pera ay hindi lahat masama, gayunpaman. Kapag tumaas ang inflation, tumutugon ang Federal Reserve sa pamamagitan ng pagtataas ng mga rate ng interes. Ang mga mas mataas na rate ay dumadaloy sa mga ani sa mga cash deposit. Kaya, oo, mas kaunti ang binibili ng pera sa iyong wallet. Ngunit ang pera sa iyong bangko ay kikita ng higit pa—lalo na kung hawak mo ang cash na iyon sa isang account na may mataas na ani.

Mag-isip ng Pangmatagalan At Maghanda Para sa Maikling Panahon

Narito ang ibaba: Mahina ang pagganap ng mga stock sa matinding pagtaas ng presyo, ngunit nahihigitan din ng mga stock ang inflation sa mahabang panahon. Kahit gaano kahirap ang stock market ngayon, matalino kang manatili dito. Ito ay kontraproduktibo kung hindi.

Sa kabutihang palad, ang pagkakalantad sa iba pang mga klase ng asset tulad ng real estate, TIPS, at mga kalakal ay maaaring makapagpapahina sa iyong pangkalahatang pagkasumpungin sa mahihirap na panahong ito. Idagdag ang mga iyon sa iyong portfolio sa maliliit na dami—at pagkatapos ay maghintay hanggang sa susunod na bull market. Iyan ang pinakasimpleng paraan upang maibalik ang iyong nest egg at bumalik sa paglaki.

Limang Nangungunang Dividend Stocks para Talunin ang Inflation

Maaaring hindi napagtanto ng maraming mamumuhunan na mula noong 1930, ang mga dibidendo ay nagbigay ng 40% ng kabuuang kita sa stock market. At ang hindi gaanong kilala ay ang napakalaking epekto nito ay mas malaki sa panahon ng inflationary years, isang kahanga-hangang 54% ng mga natamo ng shareholder. Kung ikaw ay naghahanap upang magdagdag ng mataas na kalidad na mga stock ng dibidendo upang protektahan laban sa inflation, Ang pangkat ng pamumuhunan ng Forbes ay nakahanap ng 5 kumpanya na may matibay na batayan na patuloy na lumalaki kapag tumataas ang mga presyo. I-download ang ulat dito.